Mais attention : je vais être honnête avec toi dès le départ. Monolithe est une plateforme récente, sans aucune sortie réalisée à ce jour. Et le produit combine un double risque peu commun dans le crowdfunding immo classique : tu investis à la fois dans les murs (l’immobilier) ET dans le fonds d’exploitation (l’activité hôtelière). Ce n’est pas du tout le même profil qu’un placement SCPI ou qu’un projet de promotion immobilière. Je te décortique tout ça : fonctionnement, rendements cibles, fiscalité, et surtout pourquoi ce produit ne conviendra pas à tous les profils de risque.

Monolithe, c’est quoi exactement ?

Monolithe est une plateforme d’investissement française spécialisée dans l’hôtellerie, fondée par Steve Lepine (Président) et Jean-René Santoni (développement immobilier). L’idée est simple mais efficace : structurer des club deals obligataires régulés par l’AMF, avec dépôt systématique de DIS (Document d’Information Synthétique), pour permettre à des investisseurs particuliers de participer à l’acquisition et l’exploitation d’hôtels en France.

Concrètement, la plateforme sélectionne l’actif, le structure juridiquement et financièrement, gère la collecte et assure le suivi post-investissement. De ton côté, tu choisis chaque opération au cas par cas (pas de fonds aveugle), avec accès au dossier complet : localisation, nombre de chambres, business plan, opérateur retenu.

La différence avec un fonds classique : sur Monolithe, tu ne confies pas ton argent à un gérant qui décide à ta place. Tu vois chaque opération individuellement et tu choisis dans quel hôtel tu mets tes billes. C’est le principe du club deal, bien plus transparent qu’un fonds diversifié.

Un track record quasi inexistant

Soyons clairs : Monolithe est une plateforme très jeune. Au moment où j’écris ces lignes, on parle de 15,6 M€ d’acquisitions en cours et seulement 2 opérations en structuration. Et surtout : aucune sortie d’opération n’a encore été réalisée. On ne sait donc pas, dans les faits, si les TRI cibles annoncés de 11,2% sont tenables.

Point crucial : toutes les performances affichées sur le site de Monolithe sont des cibles prévisionnelles, pas des résultats historiques. Une opération hôtelière se juge à la sortie (année 5), et pour l’instant aucun club deal n’a bouclé son cycle complet. Tu es donc parmi les premiers investisseurs à tester le modèle. C’est à la fois un potentiel d’upside (entrer tôt sur une bonne signature) et un risque d’exécution réel (premiers deals = premiers apprentissages de l’équipe).

À comparer avec des acteurs établis comme Corum (plus de 10 ans de track record) ou La Première Brique (plusieurs centaines de projets remboursés). Chez Monolithe, tu n’as pas cette base historique pour calibrer ton risque.

Comment fonctionne un club deal Monolithe

Le montage financier type d’une opération Monolithe repose sur un effet de levier bancaire classique du secteur hôtelier. Voici comment ça s’articule :

Tu souscris à des obligations émises par la société de projet. Pendant la durée du club deal, tu perçois des coupons annuels (le fameux cash-flow distribué), et à la sortie – généralement 5 ans plus tard – la revente de l’hôtel te restitue ton capital plus la plus-value.

Le suivi post-investissement

Point que j’ai beaucoup aimé : Monolithe donne accès aux comptes réels des hôtels en temps réel. Tu peux suivre le taux d’occupation, le prix moyen par chambre (ADR), le RevPAR. C’est un niveau de transparence que tu ne trouves quasiment jamais dans le crowdfunding immo classique où tu reçois un reporting trimestriel formaté.

Rendements cibles : 11,2% de TRI, mais comment ?

Le rendement cible affiché par Monolithe est de 11,2% de TRI annuel (Taux de Rendement Interne). Ce chiffre se décompose en deux briques :

• ~5% distribués chaque année sous forme de cash-flow, après paiement de la dette bancaire et des frais de gestion
• ~5% capitalisés, cristallisés à la revente de l’actif en année 5

Exemple concret : tu investis 10 000€ dans un club deal Monolithe. Sur 5 ans, tu perçois environ 500€/an de coupons (soit 2 500€ cumulés), puis à la revente tu récupères ton capital + ~2 500€ de plus-value. Total : 15 000€ environ, soit 50% de performance sur 5 ans, ce qui colle avec un TRI autour de 11%.

Attention : c’est une cible, pas une garantie

Comme toujours en investissement non coté, le TRI de 11,2% est un objectif, pas un engagement. La performance réelle dépend de plusieurs facteurs :

• Le taux d’occupation effectif de l’hôtel
• L’évolution du marché hôtelier local (tourisme, business, MICE)
• Le prix de revente en année 5 (crucial sur les 5% capitalisés)
• La qualité de l’opérateur qui exploite l’hôtel au quotidien

Un scénario défavorable – crise touristique, concurrence accrue, baisse des prix de transaction – peut significativement rogner le rendement, voire engendrer des pertes en capital. Le levier bancaire amplifie les deux directions.

Les frais : entrée, gestion, carried interest

Monolithe applique une grille tarifaire classique des club deals immobiliers :

Le carried interest, c’est la part de surperformance captée par Monolithe au-delà d’un rendement seuil (hurdle rate). C’est un mécanisme standard en private equity qui aligne les intérêts de la plateforme avec ceux des investisseurs : Monolithe ne touche ce bonus que si tu fais mieux que le seuil prévu.

Point d’attention : le TRI cible de 11,2% est normalement annoncé net de frais (à vérifier opération par opération dans le DIS). Les 3-4% de frais d’entrée restent néanmoins un coût immédiat qu’il faut intégrer dans ton calcul. Sur 5 ans, c’est environ 0,6 à 0,8% de TRI en moins par rapport à un placement sans frais d’entrée.

Fiscalité : PFU 30% et exclusion IFI

Les revenus issus des club deals Monolithe sont fiscalisés selon le régime des obligations, c’est-à-dire :

• PFU (Prélèvement Forfaitaire Unique) à 30% : 12,8% d’impôt sur le revenu + 17,2% de prélèvements sociaux
• Option possible pour le barème progressif de l’IR si ça t’est plus favorable (TMI inférieure à 12,8%)

Mais surtout, deux avantages fiscaux majeurs :

Exclusion de l’IFI : comme tu ne détiens pas directement d’immobilier (tu souscris à des obligations d’une société de projet), tes parts ne rentrent pas dans l’assiette de l’Impôt sur la Fortune Immobilière. Pour un investisseur déjà fortement exposé à l’immo physique ou aux SCPI, c’est un vrai plus.

Éligibilité 150-0 B ter : toutes les opérations Monolithe sont éligibles à l’apport-cession (article 150-0 B ter du CGI). Si tu viens de céder ta société et que tu dois réinvestir 60% du produit de cession sous 2 ans pour éviter l’imposition immédiate, les club deals Monolithe font partie des véhicules acceptés.

Quels hôtels sont visés ?

Monolithe ne cherche pas les palaces 5 étoiles ni les petits hôtels familiaux. Le positionnement est clair :

• Gamme : hôtels 2 à 4 étoiles
• Taille : 20 à 50 chambres (le “sweet spot” pour les économies d’échelle)
• Critère : opérateurs solides et en croissance, ancrage local ou création de valeur financière identifiable

Pourquoi ce segment ? C’est la zone où tu trouves à la fois :

• Assez de chambres pour amortir les coûts fixes (réception 24/7, petit-déjeuner, ménage)
• Une taille humaine qui permet une vraie gestion de proximité
• Des tickets d’acquisition (4-5 M€) accessibles au crowdfunding
• Des marchés régionaux souvent moins spéculatifs que Paris intra-muros

Le double risque murs + exploitation

C’est le point qui me dérange le plus chez Monolithe, et que je n’ai vu expliqué nulle part ailleurs aussi clairement. Il faut vraiment que tu le comprennes avant d’investir.

Dans un investissement hôtelier, il y a traditionnellement deux métiers séparés :

• Le propriétaire des murs (investisseur foncier) : il détient l’immeuble et perçoit un loyer versé par l’exploitant. Son risque = risque immobilier classique (valeur de l’actif, impayés, vacance locative)
• L’exploitant hôtelier (fonds de commerce) : il paie un loyer fixe ou variable aux propriétaires, gère le personnel, prend le risque commercial (taux d’occupation, prix des nuitées, saisonnalité, marges). Son risque = risque d’entreprise

Dans la plupart des hôtels, ces deux casquettes sont séparées : une foncière comme Covivio Hotels détient les murs, un opérateur comme Accor ou B&B exploite. Les risques sont cloisonnés.

Avec Monolithe, tu portes les DEUX risques en même temps. Le montage englobe généralement l’acquisition des murs ET la prise de participation dans l’exploitation (ou un bail fortement corrélé aux performances de l’exploitant). Concrètement :

• Si le marché hôtelier local se dégrade → les revenus d’exploitation baissent et la valeur de revente des murs baisse
• Si l’opérateur gère mal → double impact : moins de cash-flow distribué et un actif dégradé à revendre
• Crise sectorielle (type Covid) → tu subis la double peine sur 5 ans

Concrètement, qu’est-ce que ça change ?

Ce double risque amplifie la volatilité de ton investissement. En cas de scénario favorable, tu captes deux moteurs de performance (loyers + plus-value des murs + dividendes d’exploitation). En cas de scénario défavorable, les deux pertes se cumulent. Ce n’est pas un défaut du produit en soi – c’est la nature même d’un investissement hôtelier intégré – mais il faut bien avoir ça en tête.

Couplé au levier bancaire de 50-60%, tu obtiens un profil de risque bien plus agressif qu’un simple achat de SCPI ou qu’un projet de crowdfunding immo classique. Ce type d’investissement ne convient pas à un profil prudent. C’est clairement un produit pour investisseur averti, avec une solide tolérance au risque et une compréhension du cycle hôtelier.

Les avantages et les risques

Pour qui c’est fait ?

Je vais être clair : Monolithe est un produit réservé à un profil d’investisseur averti et dynamique. Ce n’est pas pour tout le monde. Le combo « plateforme sans track record + double risque murs/exploitation + levier bancaire + illiquidité 5 ans » te classe clairement dans la catégorie des produits risqués.

Tu peux envisager Monolithe si :

• Tu as déjà un patrimoine diversifié et solide (livret, AV, SCPI, bourse, immobilier physique) – Monolithe = un satellite, jamais un fond de portefeuille
• Ta tolérance au risque est élevée : tu acceptes sereinement une perte partielle voire totale sur ce ticket
• Tu acceptes l’illiquidité 5 ans et tu n’as strictement pas besoin de cet argent avant
• Tu comprends vraiment le cycle hôtelier (saisonnalité, sensibilité conjoncture, risque opérateur)
• Tu es assujetti à l’IFI et tu cherches une classe d’actifs hors assiette
• Tu viens de céder une entreprise et tu dois placer en 150-0 B ter
• Tu es prêt à fractionner sur plusieurs opérations dans le temps pour lisser le risque d’exécution

À éviter absolument si :

• C’est ton premier investissement non coté
• Tu as un profil de risque prudent ou équilibré
• Tu as besoin de revenus réguliers sécurisés
• La somme investie représente plus de 5% de ton patrimoine financier
• Tu ne peux pas accepter une perte en capital
• Tu cherches un placement « simple » style SCPI ou AV

Personnellement, je considère que Monolithe n’a sa place que comme petit satellite diversification (max 2 à 5% du patrimoine financier), uniquement pour un investisseur qui a déjà tout le reste en place.

Les alternatives à Monolithe

Si le concept Monolithe te parle mais que tu veux comparer avec d’autres approches avant de te lancer, voici mes pistes :

• Crowdfunding immo classique : des plateformes comme La Première Brique (code IC : +1% de rendement + 1% bonus) ou Anaxago proposent des opérations de promotion ou de marchand de biens, 12-24 mois, rendement 8-12%. Sous-jacent différent (pas d’exploitation commerciale) mais horizon bien plus court
• SCPI hôtelières : certaines SCPI comme Atream Hôtels ciblent ce segment. Plus liquide, plus diversifié, mais rendement plus bas (4-5%) et frais d’entrée plus élevés (~10%)
• SCPI européennes diversifiées via Louve Invest (3% cashback + 25€ avec le code APPA21) : exposition immobilière large, liquidité correcte
• Foncières cotées : Accor, Covivio Hotels en bourse. Liquidité quotidienne mais volatilité du coté

Conclusion : mon avis sur Monolithe

Monolithe coche plusieurs cases intéressantes : ticket accessible à 1 000€, transparence sur le choix des deals, fiscalité optimisée (hors IFI, éligible 150-0 B ter), rendement cible supérieur à la moyenne du crowdfunding immo. Le positionnement sur l’hôtellerie 2-4 étoiles de 20-50 chambres est cohérent.

Mais je reste prudent. Les deux limites majeures ne sont pas à prendre à la légère :

• Aucun track record de sorties. Les TRI de 11,2% sont des cibles, pas des résultats. On ne saura pas avant 2029-2030 si le modèle tient ses promesses dans la vraie vie.
• Double risque murs + exploitation cumulé avec un levier bancaire de 50-60%. C’est un profil de risque nettement plus agressif qu’un placement immobilier classique. Ça peut très bien marcher, mais ça peut aussi très mal se passer.

Si tu es convaincu par l’approche et que ton profil le permet, ma recommandation : fractionne obligatoirement. Plutôt que de mettre 10 000€ sur une seule opération, vise 2-3 deals différents dans le temps pour diversifier le risque d’exécution. Et surtout, cadre ton exposition : maximum 2 à 5% de ton patrimoine financier sur ce genre de produits non cotés, jamais plus.

Pour ma part, je vais observer les prochaines opérations et probablement rentrer sur un petit ticket test (1 000-2 000€) dans une logique satellite. Je te ferai un retour honnête quand j’aurai du recul d’investisseur, pas juste une analyse marketing.

Cet article n’est pas un conseil en investissement. Les rendements cibles ne préjugent pas des performances futures. Tout investissement non coté comporte un risque de perte en capital, qui peut aller jusqu’à la totalité de la somme investie.

L’article Monolithe : investir dans l’hôtellerie dès 1 000€ (avis complet 2026) est apparu en premier sur Investissement.cash.

• Les critères qui comptent vraiment pour choisir son PEA
• Le PEA en banque traditionnelle : le piège des frais
• Comparatif des meilleurs PEA en 2026
• Interactive Brokers : le meilleur PEA en 2026
• Boursobank : le PEA le plus populaire
• Fortuneo : le meilleur rapport qualité/prix
• Bourse Direct : le moins cher
• Saxo Banque : le plus complet
• Quel PEA pour quel profil d’investisseur ?
• Comment ouvrir son PEA en 5 minutes
• FAQ

J’ai ouvert mon premier PEA en 2016. Depuis, j’en ai testé quatre chez des courtiers différents. Et je peux te dire que le choix du courtier a un vrai impact sur ta performance à long terme — pas parce qu’il change tes rendements, mais parce que les frais, l’ergonomie et le catalogue d’ETF disponibles font toute la différence quand tu investis sur 10 ou 20 ans.

En 2026, le marché des PEA a été bousculé par l’arrivée d’Interactive Brokers, qui a tout changé côté tarifs. Plutôt que de te faire un comparatif de 15 courtiers où la moitié sont médiocres, je me concentre ici sur les meilleurs que je recommande vraiment, avec mes retours concrets.

L’essentiel à retenir : Si tu ouvres un PEA en 2026, Interactive Brokers est le meilleur choix — frais les plus bas du marché, catalogue immense. Pour ceux déjà clients Boursobank ou Fortuneo, le changement ne justifie pas forcément un transfert. Mais si tu pars de zéro, IB s’impose.

Les critères qui comptent vraiment pour choisir son PEA

Avant de comparer les courtiers, posons les bases. Voici ce que tu dois regarder en priorité :

• Les frais de courtage — c’est le coût par ordre d’achat/vente. Sur un DCA mensuel de 500€, un courtier à 0,99€/ordre vs 3,90€ te fait économiser ~35€/an. Sur 20 ans, ça chiffre.
• Le catalogue d’ETF — tous les PEA ne donnent pas accès aux mêmes ETF. Les ETF Amundi et iShares doivent être disponibles au minimum.
• Les frais de garde — la plupart des courtiers en ligne les ont supprimés, mais vérifie quand même.
• L’ergonomie de la plateforme — tu vas passer des ordres tous les mois pendant des années. Si l’interface est pénible, tu vas procrastiner.
• La fiabilité — un courtier qui plante le jour où tu veux passer un ordre, c’est rédhibitoire.

Le PEA en banque traditionnelle : le piège des frais

Avant de te parler des bons courtiers, parlons de ce qu’il faut absolument éviter : le PEA dans une banque traditionnelle. Crédit Agricole, Société Générale, BNP Paribas, CIC — leurs PEA partagent tous les mêmes défauts structurels.

Exemple concret avec la Société Générale :

• Frais de courtage (Internet) : 0,50% jusqu’à 2 000€ · 0,45% de 2 001€ à 8 000€ · 0,35% au-delà. Sur un ordre de 500€ = 2,50€, contre ~0,35€ chez IB ou 0,99€ chez Bourse Direct.
• Frais de tenue de compte : 17,50€/an fixes — exonérés si au moins 1 ordre dans l’année. Les courtiers en ligne : 0€.
• Droits de garde : entre 0,10% et 0,30% par an + 4,50€ par ligne de titre (plafonnés à 0,40% pour le PEA). Sur 50 000€ = jusqu’à 150€/an en frais de garde.
• Catalogue ETF : limité, orienté vers les fonds maison.

Simulation sur 20 ans : Tu investis 500€/mois. Courtage (2,50€/ordre) = 600€ sur 20 ans. Droits de garde sur un PEA à 50 000€ = ~150€/an × 10 ans = 1 500€ supplémentaires. Total frais SG vs IB sur 20 ans : plusieurs milliers d’euros d’écart — sans compter l’effet de capitalisation perdu.

Page PEA officielle Société Générale (frais détaillés)

Simulation sur 20 ans : Tu investis 500€/mois. Avec la Société Générale (9,90€/ordre + 0,20% de garde), tu paies environ 2 800€ de frais de courtage sur 20 ans. Un ETF MSCI World avec 0,30% de frais annuels supplémentaires vs un ETF équivalent à 0,10% te coûte encore ~4 000€ de plus sur la même période. Total : ~7 000€ perdus en frais par rapport à un courtier en ligne. Et ça ne compte pas l’effet cumulé sur la performance.

La banque traditionnelle a un seul avantage : si tu n’y connais rien et que tu as peur de tout, un conseiller peut te tenir la main. Mais à ce prix-là, cette main-holding est extrêmement coûteuse.

Comparatif des meilleurs PEA en 2026

Courtier	Frais ordre 500€	Frais de garde	Catalogue ETF	Mon avis
Interactive Brokers	~0,35€	Gratuit		Le meilleur en 2026
Boursobank	1,99€	Gratuit		Polyvalent
Fortuneo	1,95€ (0€ offre Starter)	Gratuit		Meilleur rapport Q/P
Bourse Direct	0,99€	Gratuit		Le moins cher (hors IB)
Saxo Banque	2,00€	Gratuit		Le plus complet (hors IB)
Banque traditionnelle (ex: SG)	0,35% à 0,50%	0,10% à 0,30%/an + 4,50€/ligne		À éviter

Interactive Brokers : le meilleur PEA en 2026

Interactive Brokers a lancé son PEA français en 2025, et ça a tout changé. IB est déjà le courtier de référence mondial pour les investisseurs sérieux — le fait qu’il propose maintenant un PEA éligible est une excellente nouvelle pour les Français.

Pourquoi IB écrase la concurrence :

• Frais de courtage imbattables : environ 0,05% du montant, minimum 1,25€ (sur des petits ordres) — mais pour 500€, tu paies ~0,35€. Soit 3x moins cher que Bourse Direct, 6x moins que Boursobank.
• Catalogue immense : des milliers d’ETF éligibles PEA, bien plus que n’importe quel courtier français
• 0€ de frais de garde
• Plateforme professionnelle : outils d’analyse, ordres avancés, données de marché en temps réel
• Solidité financière : coté en bourse, l’un des courtiers les plus solides au monde

Les quelques points d’attention :

• Interface en anglais (ou français partiel) — moins “grand public” que Boursobank
• Frais de change si tu touches des actifs hors zone euro (mais en PEA, la majorité des ETF est en EUR)
• Plus orienté investisseur averti que débutant complet

Mon verdict : Mon PEA est plein chez Boursobank — sinon j’en aurais ouvert un chez Interactive Brokers sans hésiter. Si tu pars de zéro en 2026, c’est le choix évident. Les frais sur 20 ans font une différence réelle de plusieurs milliers d’euros par rapport aux autres courtiers. Ouvrir un PEA chez Interactive Brokers · Grille tarifaire officielle.

Boursobank : le PEA le plus populaire

Boursobank (ex-Boursorama), c’est mon PEA principal depuis 2019. Et pour cause : tout est intégré dans la même interface bancaire — compte courant, Livret A et PEA au même endroit, avec des virements instantanés entre les deux.

Ce que j’aime :

• Interface moderne et intuitive
• Intégration bancaire complète (virements instantanés vers le PEA)
• 0€ de frais de garde
• Bon catalogue d’ETF Amundi et iShares

Ce qui me dérange :

• Frais de courtage significativement plus élevés qu’IB (1,99€ vs ~0,35€)
• L’appli mobile peut être lente les jours de forte volatilité

Mon verdict : Si tu as déjà un compte Boursobank et que tu fais 1-2 ordres par mois, c’est le choix le plus pratique. La différence avec IB reste marginale sur de petits volumes. Ouvrir un compte Boursobank (80€ offerts) · Frais officiels Boursobank.

Fortuneo : le meilleur rapport qualité/prix (hors IB)

Fortuneo est mon deuxième choix pour un PEA en France. Pourquoi ? Parce qu’il offre le meilleur équilibre entre tarifs compétitifs, catalogue d’ETF correct et interface agréable.

Leur offre “Starter” est particulièrement intéressante : un ordre gratuit par mois jusqu’à 500€. Si tu fais du DCA mensuel sur un seul ETF (ce que je recommande aux débutants), tu paies littéralement 0€ de frais de courtage.

Grille tarifaire officielle Fortuneo

Simulation concrète : Tu investis 500€/mois sur le MSCI World pendant 20 ans à 8% annualisé. Avec l’offre Starter de Fortuneo (0€ de frais), tu économises environ 480€ de frais par rapport à un courtier facturant 2€/ordre. IB reste moins cher même dans ce cas, mais si tu es déjà chez Fortuneo, l’écart ne justifie pas forcément un transfert.

Bourse Direct : le moins cher des courtiers historiques

Si les frais sont ta priorité et qu’IB te semble trop technique, Bourse Direct est ton courtier. À 0,99€ par ordre, c’est le tarif le plus bas parmi les courtiers français traditionnels.

Le revers de la médaille : l’interface date un peu. C’est fonctionnel, mais on est loin du design moderne de Boursobank. Si tu passes un ordre par mois et que tu ne touches plus à rien, ça ne gêne pas.

Leur vrai point fort, c’est le catalogue d’ETF le plus large parmi les courtiers PEA français — derrière IB, mais devant tous les autres.

Grille tarifaire officielle Bourse Direct

Saxo Banque : le plus complet (hors IB)

Saxo Banque est le choix des investisseurs plus avancés qui veulent centraliser PEA + CTO chez le même courtier. L’interface SaxoTraderGO est professionnelle sans être intimidante, avec des outils d’analyse nettement supérieurs à Boursobank ou Fortuneo.

Avec l’arrivée d’IB, Saxo perd un peu de son attrait “meilleur courtier pro” — mais reste une bonne option si tu veux tout centraliser dans une interface européenne bien faite.

Page PEA officielle Saxo Banque

Quel PEA pour quel profil d’investisseur ?

Mon conseil : Ne passe pas 3 semaines à choisir ton courtier. Ce qui compte vraiment, c’est de commencer à investir. Si tu pars de zéro, prends IB. Si tu hésites encore, prends Fortuneo et passe à l’action. Tu pourras toujours transférer plus tard.

Comment ouvrir son PEA en 5 minutes

L’ouverture d’un PEA en ligne est devenue ultra simple en 2026 :

1. Choisis ton courtier et va sur leur site
2. Remplis le formulaire : identité, situation fiscale, expérience en investissement
3. Envoie tes justificatifs : pièce d’identité + justificatif de domicile (souvent par photo depuis le mobile)
4. Fais ton premier virement : même 100€ suffisent pour démarrer
5. Passe ton premier ordre : achète ton premier ETF (je recommande un ETF MSCI World pour commencer)

Le PEA est plafonné à 150 000€ de versements. Mais attention : ce plafond concerne uniquement les versements, pas les gains. Si tu verses 150 000€ et que ça devient 300 000€ grâce à la bourse, c’est parfaitement normal et autorisé.

Côté fiscalité, le PEA est imbattable après 5 ans : tu ne paies que 17,2% de prélèvements sociaux sur tes gains, contre 30% (flat tax) sur un compte-titres ordinaire. Sur un gain de 50 000€, ça fait 6 400€ d’économie d’impôts.

FAQ

Peut-on avoir plusieurs PEA ?

Non, tu ne peux détenir qu’un seul PEA par personne. En revanche, chaque membre d’un couple peut avoir le sien, soit 2 PEA par foyer fiscal (+ 2 PEA-PME si tu veux).

Combien faut-il pour ouvrir un PEA ?

Techniquement, il n’y a pas de minimum légal. En pratique, la plupart des courtiers en ligne permettent d’ouvrir un PEA avec 100€ ou même moins. L’important est de commencer, même petit.

Peut-on transférer son PEA vers un autre courtier ?

Oui, le transfert de PEA est un droit. Ça prend 2 à 6 semaines selon les courtiers. Le courtier d’accueil prend souvent en charge les frais de transfert (environ 50-150€). L’antériorité fiscale de ton PEA est conservée.

PEA ou assurance vie ?

Les deux sont complémentaires. Le PEA est meilleur pour les actions/ETF (fiscalité plus avantageuse). L’assurance vie est plus adaptée pour les fonds euros + unités de compte diversifiées. Mon conseil : les deux.

L’article Meilleur PEA 2026 : comparatif des courtiers que je recommande vraiment est apparu en premier sur Investissement.cash.

Mis à jour en mars 2026 — données et sélection actualisées.

Après plus de 5 ans à tester différentes assurances vie en ligne et à y investir mon propre argent, je peux enfin te donner un comparatif honnête des meilleures options disponibles en 2026. Pas de brochure marketing, pas de classement sponsorisé — juste mon expérience réelle avec ces plateformes.

L’assurance vie reste l’enveloppe fiscale la plus puissante de France pour qui veut investir sur le long terme. Mais il y a une règle d’or : ouvrir son contrat le plus tôt possible, même avec le minimum, pour faire tourner le compteur fiscal de 8 ans. La différence entre une assurance vie dans une banque traditionnelle (2-4% de frais d’entrée, fonds euro à 1,5%) et une assurance vie en ligne (0% de frais, fonds euro à 3-4%) peut représenter des dizaines de milliers d’euros sur 20 ans.

Dans cet article, je compare les 8 assurances vie en ligne que je recommande réellement — avec leurs vrais points forts, leurs vrais défauts, et mes recommandations selon ton profil.

Pourquoi choisir une assurance vie en ligne en 2026 ?

Si tu as encore ton assurance vie dans une banque traditionnelle, je vais te donner quelques chiffres qui devraient te faire réfléchir. La Société Générale, BNP Paribas, le Crédit Agricole — leurs contrats partagent les mêmes défauts : frais d’entrée entre 2 et 4%, frais de gestion annuels élevés, univers d’investissement limité à leurs propres fonds maison, et service client généraliste pas spécialisé en investissement.

En face, les assurances vie en ligne ont réglé ces problèmes un par un :

• 0% de frais d’entrée — 100% de ton argent est investi dès le premier euro
• Fonds euro entre 3% et 3,5% net en 2024, contre 1 à 1,5% dans les banques traditionnelles
• Accès à des centaines d’ETF avec des frais de 0,10 à 0,40%/an (vs des fonds actifs à 2%)
• SCPI en direct dans le contrat, parfois sans frais d’entrée supplémentaires
• Interfaces modernes avec reporting en temps réel

Sur 100 000€ investis pendant 20 ans avec un rendement de 6%/an, la différence entre une assurance vie bancaire classique (1,5% de frais annuels) et une assurance vie en ligne (0,5% de frais) représente plus de 80 000€ d’écart. C’est l’effet des frais sur le long terme — implacable.

L’avantage fiscal irremplaçable

L’assurance vie bénéficie d’une fiscalité unique en France. Après 8 ans de détention, tu bénéficies d’un abattement annuel de 4 600€ (ou 9 200€ pour un couple) sur tes plus-values lors des retraits. Au-delà, les plus-values sont imposées à seulement 7,5% (hors prélèvements sociaux de 17,2%), contre 30% avant 8 ans ou sur un compte-titres ordinaire.

Et surtout : tant que tu ne retires pas, les plus-values, dividendes et intérêts composent en franchise d’impôts. À la succession, les capitaux versés à tes bénéficiaires sont exonérés de droits jusqu’à 152 500€ par bénéficiaire (primes versées avant 70 ans). Un outil de transmission exceptionnel.

Mes critères de sélection

Après 5 ans d’utilisation réelle, voici les critères qui comptent vraiment — et pas ceux mis en avant dans les brochures marketing.

Les frais — le critère numéro 1

• Frais d’entrée : idéalement 0%, dealbreaker au-delà de 1%
• Frais de gestion sur UC : entre 0,50% et 0,85%/an selon les contrats
• Frais de gestion pilotée : s’ajoute aux frais UC, total souvent entre 1,3% et 1,6%/an
• Frais d’arbitrage : idéalement 0%
• Frais des supports eux-mêmes : les ETF ont des frais internes (TER) de 0,10 à 0,40%

Le fonds euro, l’univers d’investissement, et l’expérience utilisateur

Le fonds euro est la partie 100% sécurisée du contrat. Capital garanti, rendement annuel entre 3% et 3,5% net pour les meilleurs contrats en 2024. Je regarde aussi le nombre d’ETF et de SCPI disponibles pour la gestion libre, et la qualité de l’interface — un dashboard clair te donne envie de suivre ton contrat régulièrement.

1. Lucya Cardif (AssuranceVie.com) — mon choix pour la gestion libre

C’est le contrat que j’utilise en priorité depuis plusieurs années. Lucya Cardif, distribué par AssuranceVie.com et assuré par BNP Paribas Cardif (n°1 en France), coche toutes les cases pour un investisseur qui veut piloter lui-même son allocation.

L’univers d’investissement est exceptionnel : plus de 2 300 supports dont 50+ ETF et 20+ SCPI parmi les meilleures du marché. Fonds euro à 3,00% net en 2024. Frais de gestion UC à 0,50%/an, 0% d’entrée, 0% d’arbitrage.

Le seul bémol : l’interface est fonctionnelle mais montre son âge face aux fintech modernes. Ce n’est pas bloquant — c’est le contenu qui compte. Pas de gestion pilotée disponible.

2. Nalo — la gestion pilotée la plus intelligente

Si tu ne veux pas gérer toi-même ton allocation, Nalo est probablement la meilleure option en gestion pilotée. Leur approche par projets de vie est unique : chaque projet (retraite, achat immobilier, épargne de précaution) a son propre horizon et sa propre allocation, avec sécurisation progressive automatique à l’approche de l’échéance.

Tout est investi en ETF à faibles frais. Fonds euro à 3,50% net en 2024. Frais totaux ~1,6%/an. Assureur Generali. Le bémol : pas de gestion libre.

3. Yomoni — le robo-advisor historique

Yomoni a lancé la gestion pilotée low-cost en France en 2015. Leur force : 10 profils de risque de P1 (défensif) à P10 (offensif), et l’interface la plus soignée du marché. PEA + AV + CTO sur la même plateforme.

Frais totaux ~1,6%/an. Fonds euro à 2,50% net en 2024 (en retrait sur ce point). Les performances 2024-2025 sur les profils 6-8 ont été en retrait par rapport à un ETF World basique — prix de la diversification géographique.

4. Ramify — le tout-en-un nouvelle génération

Ramify propose toutes les classes d’actifs dans un seul dashboard : assurance vie, SCPI, crowdfunding et private equity. L’argument principal : accès aux SCPI sans frais d’entrée supplémentaires dans le contrat. Fonds euro à 3,40% net en 2024. Frais à partir de 1,3%/an. Interface moderne.

5. Louve Infinity — l’assurance vie orientée SCPI

Louve Invest, connu pour son accès aux SCPI en ligne, a lancé son propre contrat d’assurance vie : Louve Infinity. La proposition de valeur est claire : pour ceux qui veulent combiner assurance vie et SCPI dans la même enveloppe fiscale, Louve Infinity simplifie l’accès avec une plateforme que les investisseurs SCPI connaissent déjà.

Pourquoi s’intéresser à Louve Infinity

Louve Invest s’est construit une réputation solide dans l’univers SCPI en ligne. La plateforme propose un large catalogue de SCPI (Immorente, Corum, Remake Live, etc.) et une interface transparente sur les frais et les rendements historiques. Louve Infinity prolonge cette logique dans une enveloppe assurance vie.

Pour quelqu’un qui investit déjà en SCPI via Louve Invest et veut profiter de la fiscalité avantageuse de l’assurance vie (notamment pour la transmission), Louve Infinity est une évolution naturelle — même interface, même univers d’investissement, cadre fiscal amélioré.

6. Corum Life — le spécialiste SCPI en assurance vie

Corum est l’un des gérants de SCPI les plus reconnus en France — Corum Origin, Corum XL, Corum Eurion ont des track records solides et des rendements régulièrement au-dessus de la moyenne du marché. Corum Life est leur contrat d’assurance vie maison, conçu pour investir directement dans leurs SCPI propriétaires dans une enveloppe fiscale avantageuse.

Ce qui rend Corum Life unique

Corum Life propose plusieurs formules clés en main avec des performances solides : Corum Life Rosetta à 7,11% en 2025, Corum Life Essentiel à 4,86% annualisé sur 5 ans, Corum Life Immo à 4,80%. Des performances impressionnantes pour un contrat en gestion pilotée.

En gestion libre, tu accèdes exclusivement aux produits Corum : 3 SCPI (Corum Origin, Corum XL, Corum Eurion), 4 fonds obligataires, 1 fonds euro à capital garanti (jusqu’à 25% du contrat), et 2 fonds vert/solidaire. Attention sur les frais : Corum Life prélève des frais de souscription de jusqu’à 12% sur les SCPI et jusqu’à 5% sur les fonds obligataires (soit 0-1,1%/an sur 8 ans selon la composition). Les frais de gestion varient entre 0,25% et 1,7%/an selon le fonds. En revanche, 0% de frais de retrait.

La contrepartie : l’univers est limité à la gamme Corum. Pas d’ETF World ou S&P 500 disponibles. C’est un contrat fait pour les convaincus de l’immobilier papier et des obligations Corum.

7. Finary Life — la gestion pilotée transparente

Finary s’est d’abord fait connaître comme agrégateur de patrimoine (comptes bancaires, brokers, crypto, immobilier sur un seul dashboard). Finary Life est leur contrat d’assurance vie, en partenariat avec Generali et BlackRock.

La proposition de Finary Life

Le point fort de Finary Life : le fonds euro Netissima servi à 4,5% net de frais de gestion en 2026 — l’un des meilleurs taux du marché pour un fonds euro garanti. C’est garanti pour 2026 et 2027, ce qui donne une visibilité rare.

La gestion pilotée s’appuie sur les ETF iShares Portfolio de BlackRock — pour la première fois en France, une gestion profilée à frais bas construite sur les ETF du plus grand gérant d’actifs mondial. 3 profils disponibles (prudent, audacieux, aventurier), chacun combinant fonds euro et ETF diversifiés sur 8 000+ actions et obligations.

La gestion libre avec 850+ UC (ETF, actions, SCPI, private equity, produits structurés) est annoncée comme “bientôt disponible” — c’est l’une des plus larges gammes du marché quand elle sera disponible.

Les frais de gestion sont de 0,75%/an. 0% de frais d’entrée, 0% de frais d’arbitrage, 0% de frais de versement. La cohérence avec l’agrégateur Finary est un vrai plus : ton AV s’intègre naturellement dans le suivi de ton patrimoine global.

finary.com — pas de code parrainage disponible.

8. Epargnoo Assurance Vie — l’option SCPI accessible

Epargnoo est une plateforme d’investissement SCPI en ligne que j’utilise depuis un moment. Leur contrat d’assurance vie prolonge la même logique : accès à des SCPI sélectionnées dans une enveloppe fiscale avantageuse, avec une interface simple et des frais transparents.

Ce qui différencie Epargnoo AV

Epargnoo AV propose une approche originale sur le fonds euro : le fonds Generali de base est à 1,9% en 2026, mais il monte jusqu’à 4,7% avec les bons déclencheurs — +1,5% si tu maintiens 60% minimum en UC, +1,3% supplémentaire si tu investis 50 000€ ou plus. Une mécanique de boost qui encourage à diversifier plutôt qu’à rester en sécurité totale.

Les frais de gestion UC sont de 0,50%/an, avec 9 supports d’investissement sélectionnés. La plateforme propose également 1% de cashback sur les versements — c’est unique sur le marché des assurances vie en ligne. Accessible dès 1 000€.

L’univers est resserré (9 supports vs 2 300 chez Lucya Cardif) mais les supports sont soigneusement sélectionnés. C’est une bonne option pour qui veut une AV simple avec un bonus cashback et un fonds euro potentiellement très compétitif.

Tableau comparatif complet

Contrat	Frais UC/an	Fonds euro 2025/2026	Gestion libre	SCPI	Frais totaux/an	Mon avis
Lucya Cardif	0,50%	3,00%	50+ ETF	20+	~0,5-0,9%
Nalo	0,85%	3,50%	Pilotée	Intégrées	~1,6%
Yomoni	0,60%	2,50%	Pilotée		~1,6%
Ramify	0,50-0,75%	3,40%	Partielle	Sans frais suppl.	~1,3%
Louve Infinity	0,39%	4,10% (2025)	ETF + SCPI	7 SCPI (loyers bruts)	~0,4-0,8%
Corum Life	0,25-1,7%	4,86% annualisé 5 ans	Gamme Corum only	SCPI + obligations Corum	0,25-1,7%
Finary Life	0,75%	4,5% nets (2026)	Bientôt dispo (850 UC)	Bientôt dispo	0,75%
Epargnoo AV	0,50%	Jusqu’à 4,7% (2026)*	9 supports	Sélection	~0,5-0,8%

Tous ces contrats proposent 0% de frais d’entrée et 0% de frais d’arbitrage.
* Fonds euro Epargnoo jusqu’à 4,7% sous conditions (60% UC min. + 50 000€ min.). Finary Life : 4,5% garantis 2026-2027.

Quelle stratégie adopter selon ton profil ?

Tu veux gérer toi-même ton allocation (ETF, SCPI)

Lucya Cardif est la réponse évidente. C’est le contrat avec le plus grand choix de supports, les frais les plus bas en gestion libre, et un assureur parmi les plus solides. Mon choix principal depuis le début.

Ma stratégie sur ce contrat : 70% ETF MSCI World, 20% SCPI (Immorente, Corum Origin), 10% fonds euro. Rééquilibrage une fois par an maximum.

Tu veux du “set and forget” sans y réfléchir

Nalo si tu veux une gestion intelligente par projets de vie. Yomoni si tu préfères l’interface la plus soignée et la polyvalence PEA+AV+CTO sur une seule plateforme. Finary Life si tu utilises déjà Finary comme agrégateur de patrimoine — la cohérence du dashboard est un vrai plus.

Tu veux maximiser ton exposition aux SCPI

Corum Life si tu crois dans les SCPI Corum sur le long terme et veux économiser les frais de souscription (10-12% en direct). Louve Infinity ou Epargnoo AV si tu veux accéder à un catalogue SCPI plus large dans l’enveloppe fiscale de l’AV.

Ma recommandation : combiner deux contrats

Personnellement, j’ai Lucya Cardif pour ma gestion libre (ETF World + quelques SCPI) et Nalo pour un projet retraite long terme en mode pilote automatique. Deux contrats, deux stratégies complémentaires, et deux compteurs fiscaux de 8 ans qui tournent en parallèle.

La fiscalité de l’assurance vie expliquée simplement

Pendant la vie du contrat — zéro impôt

Tant que tu ne fais pas de retraits, l’assurance vie est une enveloppe capitalisante : dividendes, intérêts et plus-values sont réinvestis sans aucune fiscalité. L’effet des intérêts composés joue à plein régime.

Au moment du retrait — la règle des 8 ans

• Avant 8 ans : Prélèvement Forfaitaire Unique de 30% sur les plus-values (12,8% d’impôt + 17,2% de prélèvements sociaux)
• Après 8 ans : Abattement annuel de 4 600€ (ou 9 200€ pour un couple) sur les plus-values, puis 24,7% au-delà (7,5% + 17,2% PS)

Concrètement : si ton contrat a plus de 8 ans et que tu retires 50 000€ dont 10 000€ de plus-values, tu paies des impôts sur seulement 5 400€ (10 000 – 4 600 d’abattement), soit environ 1 333€. C’est très avantageux comparé au PFU de 30% standard.

La transmission — l’autre grand avantage

À ton décès, les capitaux versés à tes bénéficiaires sont exonérés de droits de succession jusqu’à 152 500€ par bénéficiaire (pour les primes versées avant 70 ans). Au-delà : 20% jusqu’à 852 500€, puis 31,25%. Bien plus avantageux que les droits de succession classiques qui peuvent atteindre 45% entre parents et enfants au-delà de certains seuils.

Les erreurs à éviter

Erreur n°1 : Attendre d’avoir “assez d’argent” pour ouvrir

Le compteur fiscal de 8 ans commence à la date d’ouverture, pas à la date de tes gros versements. Ouvre maintenant avec le minimum (500€ ou 1 000€ selon le contrat), même si tu ne peux pas y mettre plus. Dans 8 ans, tu bénéficieras de la fiscalité avantageuse dès le premier euro de plus-value.

Erreur n°2 : Tout mettre dans le fonds euro

Le fonds euro est sécurisé mais limité à 3-4%/an. Sur 20 ans, un ETF MSCI World a historiquement fait 8-10%/an. Si ton horizon est long, rester uniquement en fonds euro est une erreur de rendement. Le risque de l’immobilisme est réel.

Erreur n°3 : Racheter avant 8 ans pour “réinvestir ailleurs”

Le compteur repart à zéro à chaque ouverture de nouveau contrat. Si tu rachètes un contrat de 6 ans pour en ouvrir un autre, tu perds 6 ans d’antériorité fiscale. Mieux vaut conserver l’ancien avec un petit montant et ouvrir un second contrat en parallèle.

Erreur n°4 : Négliger la clause bénéficiaire

La clause bénéficiaire par défaut n’est pas toujours optimale. Si ta situation familiale a évolué (mariage, divorce, naissance), mets à jour cette clause. C’est gratuit, ça prend 5 minutes, et ça peut faire une énorme différence à ta succession.

FAQ — Les questions fréquentes

Peut-on avoir plusieurs assurances vie en même temps ?

Oui, sans limite. Et je te recommande d’en avoir au moins deux. Chaque contrat fait tourner son propre compteur fiscal de 8 ans. Les abattements annuels (4 600€ ou 9 200€ pour un couple) s’appliquent à l’ensemble de tes contrats, mais plusieurs contrats te donnent plus de flexibilité pour les retraits et la transmission.

Assurance vie vs PEA — lequel choisir ?

Les deux sont complémentaires. Le PEA est imbattable pour les ETF actions (fiscalité à 17,2% après 5 ans, plafond à 150 000€). L’assurance vie brille pour le fonds euro, les SCPI, et surtout la transmission patrimoniale. Ma recommandation : ouvrir les deux le plus tôt possible.

Peut-on retirer son argent quand on veut ?

Oui. Contrairement à une idée reçue, l’argent d’une assurance vie n’est jamais bloqué. Tu peux effectuer un rachat partiel ou total à tout moment. La fiscalité sera simplement moins avantageuse avant 8 ans (30% PFU sur les plus-values) qu’après (7,5% + abattement de 4 600€).

Les fonds euro sont-ils vraiment garantis ?

Oui. Le capital investi dans le fonds euro est garanti par l’assureur, net de frais de gestion. En cas de défaillance (cas extrême), le Fonds de Garantie des Assurances de Personnes (FGAP) couvre jusqu’à 70 000€ par assuré et par assureur — un filet de sécurité solide.

Combien verser pour commencer ?

Entre 500€ et 1 000€ selon les contrats. L’idéal est d’y ajouter un versement programmé mensuel dès le départ — même 100€/mois — pour lisser ton investissement dans le temps et bénéficier de l’effet DCA.

Conclusion : mon verdict en 2026

Le marché des assurances vie en ligne s’est considérablement enrichi ces dernières années. Entre les contrats polyvalents comme Lucya Cardif, les robo-advisors comme Nalo et Yomoni, et les spécialistes SCPI comme Corum Life et Louve Infinity, il y en a pour tous les profils.

Mon verdict :

• Meilleur contrat gestion libre → Lucya Cardif
• Meilleure gestion pilotée → Nalo (projets) ou Yomoni (interface)
• Meilleur multi-actifs → Ramify
• Meilleur pour les SCPI Corum → Corum Life
• Meilleur catalogue SCPI large → Louve Infinity

Si je devais ne recommander qu’une seule chose : ouvre Lucya Cardif maintenant avec le minimum, même sans gros capital. Dans 8 ans, tu te féliciteras d’avoir fait tourner le compteur fiscal.

L’article Meilleure assurance vie en ligne 2026 : comparatif après 5 ans de tests est apparu en premier sur Investissement.cash.

La vérité, c’est que je suis un piètre cuisinier. Pire : je n’aime pas ça. Cuisiner le midi quand on travaille depuis chez soi, c’est perdre du temps sur quelque chose qui ne nous passionne pas. Et quand on est entrepreneur, le temps, c’est littéralement de l’argent.

Alors j’ai trouvé une solution qui me simplifie la vie depuis 2 ans : AussitôtBon (anciennement Journey). Voici mon retour d’expérience complet.

AussitôtBon, c’est quoi exactement ?

AussitôtBon est un service de livraison de plats cuisinés à domicile. Le concept est simple : chaque semaine, vous choisissez vos repas parmi une vingtaine de plats élaborés par des chefs. Ils sont cuisinés sous vide à basse température, livrés chez vous par Chronofresh (respect de la chaîne du froid), et se réchauffent en 2 à 3 minutes au micro-ondes.

Ce n’est pas un service de meal kit où il faut encore cuisiner. Ici, tout est déjà prêt. Vous ouvrez le sachet, vous mettez au micro-ondes, et vous mangez. Chaque portion fait environ 400 grammes, ce qui est largement suffisant pour un repas complet.

Le menu change chaque semaine avec plus de 20 plats disponibles : bistrot, cuisine du monde, végétarien, équilibre… Il y en a pour tous les goûts. Certains classiques reviennent régulièrement, mais vous ne mangerez jamais la même chose deux semaines d’affilée.

Comment je l’utilise au quotidien

Après 2 ans d’utilisation, j’ai trouvé mon rythme optimal : 14 plats commandés toutes les 2 semaines. Concrètement, ça me fait 1 plat par jour du lundi au vendredi, avec quelques repas en extra pour les soirs où je n’ai pas envie de cuisiner (c’est-à-dire souvent).

Toutes les deux semaines, je prends 5 minutes pour choisir mes plats sur le site. Les plats sont livrés par Chronofresh, je les range au réfrigérateur, et c’est terminé. Je n’ai plus rien à penser jusqu’à la prochaine commande.

Au quotidien, le midi, c’est réglé en moins de 3 minutes : je sors le plat du frigo, je le réchauffe, je mange. Pas de courses, pas de préparation, pas de vaisselle (ou presque). Je peux me remettre au travail rapidement, l’esprit libre.

Combien ça coûte ?

Le prix unitaire est dégressif selon le nombre de plats commandés :

• 4 plats : environ 10,48 € par plat
• 14 plats : environ 6,99 € par plat

Avec ma formule de 14 plats toutes les 2 semaines, chaque repas me revient à environ 7,50 € (livraison incluse). Les frais de livraison Chronofresh sont de 5,90 € par commande.

Certains plats avec des ingrédients premium (bœuf, agneau, canette) ont un petit supplément, mais rien d’obligatoire. Vous pouvez très bien composer votre box uniquement avec des plats sans supplément.

Bonus fidélité : toutes les 10 commandes, vous bénéficiez d’une réduction de 15 % sur la commande suivante.

Le comparatif qui parle

Le rapport qualité-prix est difficile à battre. Vous mangez l’équivalent d’un plat du jour de restaurant à 15-20 €, pour moitié prix, en 3 minutes.

La qualité des plats

C’est le point qui m’a le plus surpris au départ, et qui me fait rester après 2 ans. Les plats sont cuisinés à basse température sous vide, une technique utilisée en gastronomie pour préserver les saveurs et les nutriments. Résultat : les viandes sont tendres, les légumes gardent du croquant, les sauces sont savoureuses.

On est très loin des plats préparés industriels que l’on trouve en supermarché. La différence se sent dès la première bouchée. Les portions font 400g par plat. Soyons honnêtes : quand on est sportif et gros mangeur, c’est parfois un peu juste. Mais la concurrence propose des formats équivalents — on ne fait pas mieux ailleurs. Pour la plupart des gens, c’est largement suffisant. Les ingrédients sont frais, de saison, et issus de producteurs indépendants.

Autre avantage : la durée de conservation est longue grâce à la cuisson sous vide. Comptez entre 10 et 20 jours selon les plats. Vous avez donc tout votre temps pour les consommer, sans stress.

Sur Trustpilot, AussitôtBon affiche une note de 4/5 sur plus de 300 avis, ce qui confirme que je ne suis pas le seul à apprécier le service.

Les avantages concrets pour un entrepreneur

Si vous êtes indépendant, freelance ou en télétravail, voici ce que ce service change concrètement :

• Gain de temps : 5 minutes de sélection toutes les 2 semaines + 3 minutes de réchauffage par repas. Comparé à 30-60 minutes de courses et cuisine, le calcul est vite fait.
• Charge mentale en moins : vous n’avez plus à réfléchir à “qu’est-ce que je mange ce midi ?” Tout est déjà prévu.
• Budget maîtrisé : à 7,50 € le repas, c’est prévisible et bien plus économique que la livraison ou le restaurant.
• Qualité constante : les plats changent chaque semaine, mais le niveau de qualité reste élevé.
• Flexibilité totale : l’abonnement est sans engagement. Vous pouvez le suspendre en un clic si vous partez en vacances ou si vous avez un imprévu.

Les points à connaître

Pour être complet, voici quelques points à garder en tête :

• Minimum de commande : il faut commander au moins 4 plats par livraison. Ce n’est pas un problème en pratique vu la durée de conservation (10 à 20 jours selon les plats).
• Frais de livraison : 5,90 € par commande via Chronofresh. C’est pourquoi il est plus intéressant de commander en plus grande quantité pour amortir ces frais.
• Abonnement obligatoire : vous ne pouvez pas commander ponctuellement sans vous abonner. Mais l’abonnement étant sans engagement et suspensible à tout moment, c’est un faux problème.
• Pas de livraison en Corse pour le moment.

Code promo AussitôtBon : jusqu’à 90 € offerts

Si vous souhaitez tester le service, vous pouvez utiliser mon code parrainage lors de votre inscription sur aussitotbon.fr :

Code promo : JIM-16777

Ce code vous donne jusqu’à 90 € de réduction répartis sur vos 4 premières commandes :

• 40 % de réduction sur votre 1ère box
• 20 % de réduction sur la 2ème et la 3ème box
• 10 % de réduction sur la 4ème box

C’est la meilleure offre disponible pour découvrir le service à moindre coût. Si le concept vous convient, vous restez. Sinon, vous suspendez l’abonnement sans frais.

Mon verdict après 2 ans

AussitôtBon est devenu un pilier de mon organisation quotidienne. En tant qu’entrepreneur, chaque minute compte, et déléguer la question du déjeuner à un service fiable et qualitatif m’a libéré un temps et une énergie considérables.

À 7,50 € le repas, avec des plats de qualité restaurant prêts en 3 minutes, c’est l’un des meilleurs investissements que j’ai faits pour ma productivité. Si vous cherchez une solution pour manger bien, vite et sans prise de tête, je vous recommande de tester avec le code JIM-16777 sur aussitotbon.fr.

L’article AussitôtBon avis : mon retour après 2 ans d’abonnement est apparu en premier sur Investissement.cash.

Depuis plusieurs années, je construis mon patrimoine méthodiquement : immobilier via une SCI, bourse via un PEA bien garni, et quelques placements satellites pour diversifier. Cet article, c’est mon retour d’expérience brut — pas une liste générique copié-collée de Wikipedia. Les rendements que je cite sont ceux que j’ai constatés ou que j’ai vérifiés sur mes propres relevés 2024-2025.

Si vous cherchez un avis sincère sur où mettre votre argent en ce moment, vous êtes au bon endroit. Allez, c’est parti.

Vue d’ensemble : comparatif rapide des 7 placements

Avant de rentrer dans le détail, voilà un tableau récap pour que vous aies une vision claire dès le départ :

Placement	Rendement 2024-2025	Risque	Liquidité	Fiscalité	Pour qui ?
Livret A	1,5 %	Nul	Immédiate	Exonéré	Épargne de précaution
PEA (ETF World)	+18 à +22 % / an (5 ans)	Moyen	Bonne	17,2 % après 5 ans	Long terme, 5 ans min
Assurance vie	2,5 à 4,5 %	à	Bonne	Avantageuse après 8 ans	Polyvalent
SCPI	5 à 7 % (taux de distribution)	Faible-moyen	Limitée	IR + PS	Revenus passifs
Crowdfunding immo	9 à 12 %	Moyen	Bloqué 12-24 mois	Flat tax 30 %	Rendement court terme
CTO	Variable selon support	à	Disponible immédiatement	Flat tax 30 %	Tout profil, après plafond PEA
Crypto (Bitcoin)	+120 % en 2024	Très élevé	Bonne	Flat tax 30 %	Profil risqué, optionnel

Maintenant, rentrons dans le vif du sujet.

1. Le Livret A : le placement zéro stress (mais attention à l’inflation)

Mon message clé : le Livret A (et le LEP) ont une seule utilité — votre matelas de sécurité. 3 à 6 mois de dépenses, pas plus. Au-delà, votre argent se fait bouffer par l’inflation à long terme. À 1,5 %, vous perds du pouvoir d’achat réel dès que l’inflation dépasse ce seuil. Mets le minimum nécessaire, et place le reste ailleurs.

Commençons par le classique absolu. Le Livret A, tout le monde en a un. Moi aussi. Et je vais te dire quelque chose que beaucoup de “experts YouTube” oublient de mentionner : c’est un excellent outil, mais pour une fonction précise seulement.

En 2026, le taux du Livret A est à 1,5 %. Pour les personnes éligibles (sous plafond de revenus), le LEP (Livret d’Épargne Populaire) est bien plus avantageux à 2,5 %. C’est la décision de la Banque de France, qui suit l’évolution de l’inflation. Concrètement, avec une inflation autour de 1,5-2 % en ce moment, le Livret A offre un rendement réel positif — ce qui n’était plus le cas il y a deux ans.

Ce que je fais personnellement : je maintiens 3 à 4 mois de dépenses sur mon Livret A. C’est mon coussin de sécurité, mon fonds d’urgence. Pas plus. Parce qu’au-delà, l’argent “dort” alors qu’il pourrait travailler bien plus fort ailleurs.

Le plafond est à 22 950 €. Si vous n’es pas au plafond et que vous n’as pas encore votre fonds d’urgence constitué, c’est la première chose à faire avant tout investissement.

Mon verdict : Indispensable pour l’épargne de précaution. Inutile au-delà.

2. Le PEA avec ETF MSCI World : mon cheval de bataille

Si je ne devais garder qu’un seul placement, ce serait celui-là. Sans hésiter.

→ Ma sélection complète des meilleurs ETF PEA en 2026

Pour ouvrir un PEA : Boursobank (frais parmi les plus bas du marché).

Le PEA (Plan d’Épargne en Actions) est une enveloppe fiscale française qui permet d’investir en bourse avec une fiscalité très avantageuse après 5 ans de détention : seulement 17,2 % de prélèvements sociaux sur les plus-values, contre 30 % (flat tax) en dehors.

Moi, j’y loge principalement un ETF MSCI World — un tracker qui réplique la performance des 1 500 plus grandes entreprises mondiales. Le rendement annualisé sur 10 ans de cet indice tourne autour de 12 à 15 % par an. En 2024, le MSCI World a progressé de +18,8 %. En 2023, c’était déjà +23,8 %.

Est-ce que ça va continuer ? Je n’en sais rien, et personne ne le sait. Mais sur du long terme (10, 15, 20 ans), l’investissement indiciel dans les marchés mondiaux reste la stratégie qui a le mieux performé historiquement, frais inclus.

Où ouvrir votre PEA ? J’utilise Boursobank — 0 € de frais de courtage, interface simple, et vous pouvez investir à partir de 1 €. Pour un investisseur long terme qui fait du DCA (investissement mensuel automatique), c’est parfait. (lien affilié — ça ne te coûte rien en plus)

Un point important : le PEA est une enveloppe pour le long terme. Si vous avez besoin de l’argent dans moins de 5 ans, ce n’est pas le bon endroit.

Mon verdict : Le placement numéro 1 pour faire travailler son capital sur le long terme. Ouvrez-le maintenant, même si vous ne mets que 50 € par mois.

3. L’assurance vie : l’enveloppe polyvalente sous-estimée

L’assurance vie, c’est l’outil le plus souple du patrimoine français. Et pourtant, beaucoup de gens se contentent du fonds euros (le “sans risque”) et passent à côté de la vraie puissance du produit.

→ Mon contrat de référence : Lucya Cardif via Assurancevie.com — 0,50 %/an de frais, 1 750 ETF disponibles. Code promo exclusif : ALAP88053 (50 € offerts) sur assurancevie.com.

Le fonds euros en 2024 : Les meilleurs contrats ont servi entre 2,5 % et 4,5 % selon les assureurs. C’est mieux qu’il y a 5 ans, mais ça reste modeste. La vraie valeur ajoutée de l’assurance vie, c’est la possibilité d’y loger des unités de compte (UC) — y compris des ETF — avec une fiscalité avantageuse.

Ce que je fais avec mon assurance vie : J’ai une allocation mixte — 30 % fonds euros pour sécuriser une partie, 70 % en UC (ETF World + ETF Europe). La performance globale en 2024 était autour de +13 % sur la poche UC.

L’atout fiscal : Après 8 ans de contrat, vous bénéficies d’un abattement annuel de 4 600 € (9 200 € pour un couple) sur les gains lors des rachats. C’est aussi un outil de transmission très puissant hors succession.

Mon verdict : Ouvrez une assurance vie dès maintenant, même avec 1 000 €, pour faire courir le délai fiscal de 8 ans. Vous t’en féliciteras dans quelques années.

4. Les SCPI : l’immobilier sans les emmerdements de proprio

En tant que gestionnaire d’une SCI, je connais bien les joies de l’immobilier physique : les locataires, les travaux, les banques, les notaires… C’est rentable, mais ça demande du temps et de l’énergie.

Les SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier), c’est l’immobilier sans se prendre la tête. Vous achètes des parts, une société de gestion s’occupe de tout, et vous reçois des loyers proportionnels à votre mise.

Rendements 2024 : Les meilleures SCPI ont distribué entre 5 % et 7 % de taux de distribution brut. Certaines spécialisées (santé, logistique, Europe) ont même dépassé les 7 %. Après impôts (les revenus fonciers sont imposés à votre TMI + 17,2 % de PS), il faut compter un rendement net entre 3 % et 5 % pour quelqu’un à 30 % de TMI.

Attention au contexte 2024-2025 : Certaines SCPI “anciennes génération” ont dévalorisé leurs parts de 10 à 20 % en 2023-2024 à cause de la remontée des taux. Ce sont surtout les SCPI de bureaux en France. Les nouvelles SCPI paneuropéennes et diversifiées ont mieux résisté.

Mon verdict : Excellent pour diversifier vers l’immobilier sans gestion. Privilégiez les SCPI récentes, paneuropéennes, avec un track record solide.

Deux plateformes recommandées : Louve Invest (achat de parts dès 1 €, cashback à l’entrée) et Epargnoo (marketplace multi-SCPI, bonne sélection de fonds).

Bonus : le fonds monétaire pour le court terme

Si vous avez du cash en attente de placement (avant un achat immo, par exemple), ne le laisse pas dormir sur votre compte courant. Les fonds monétaires rapportent actuellement ~3,5-4%/an avec une liquidité quasi immédiate.

J’utilise Spiko — accessible dès 1 €, argent disponible sous 24h, rendement indexé sur les taux directeurs de la BCE. Parfait pour parquer du cash entre deux opportunités.

5. Le crowdfunding immobilier : le meilleur rendement court terme… avec du risque

Attention : depuis 2022, les taux de défaut dans le crowdfunding immobilier ont fortement augmenté en France. Plusieurs plateformes ont subi des pertes importantes ou ont disparu. Je te recommande de te limiter aux plateformes historiquement stables avec un track record prouvé : Bienprêter et La Première Brique. N’investis jamais plus de 5 % de votre patrimoine sur ce type de support.

C’est probablement le placement le moins connu du grand public, et pourtant c’est celui qui offre les rendements les plus élevés à court terme.

Le principe : vous prêtes de l’argent à des promoteurs immobiliers pour financer leurs projets (construction, rénovation, marchand de biens). En échange, vous perçois des intérêts fixes sur une durée de 12 à 24 mois.

Rendements 2024-2025 : Les taux servis par les meilleures plateformes se situent entre 9 % et 12 % annuels. C’est du brut avant flat tax de 30 %, donc du net autour de 6,5 à 8,5 %.

Le risque : C’est là que ça se complique. Le secteur a traversé des turbulences en 2023-2024 avec des retards et quelques défauts de paiement. Il faut absolument choisir des plateformes sérieuses et diversifier sur plusieurs projets.

Ma règle perso : pas plus de 10-15 % de mon patrimoine total en crowdfunding immobilier, et jamais plus de 1 000-2 000 € par projet pour diversifier le risque.

Mon verdict : Rendement exceptionnel pour du court terme, mais à doser avec discernement. Parfait pour les investisseurs qui veulent dynamiser une partie de leur épargne sans immobiliser trop longtemps.

6. Le CTO : le complément minimaliste du PEA

Je ne suis pas fan du PER — l’argent est bloqué jusqu’à la retraite, les frais sont souvent élevés, les contraintes nombreuses. Mon choix pour aller au-delà du PEA : le Compte-Titres Ordinaire (CTO).

La logique est simple : une fois le plafond PEA atteint (150 000 €), vous continuez sur un CTO avec la même stratégie — un seul ETF MSCI World, en DCA mensuel. Minimaliste, lisible, zéro gestion.

La fiscalité est moins favorable que le PEA (flat tax 30 % dès le premier euro de gain), mais compensée par la flexibilité totale : vous retirez quand vous voulez, sans conditions ni blocage.

Où ouvrir un CTO ? Interactive Brokers — les frais les plus bas du marché. Un seul ETF (MSCI World), un virement automatique par mois, et vous passez à autre chose.

7. La crypto (Bitcoin) : placement optionnel, pour les convaincus seulement

Je l’inclus parce que beaucoup de gens me posent la question, pas parce que je considère la crypto comme indispensable dans un patrimoine.

Les faits : Le Bitcoin a progressé de +120 % en 2024, passant de ~42 000 $ à ~94 000 $ en fin d’année. Après le halving d’avril 2024 et l’approbation des ETF Bitcoin aux États-Unis, l’adoption institutionnelle a clairement accéléré.

En 2025, la volatilité reste extrême. Entre la montée jusqu’à 108 000 $ début 2025 et les corrections de 25-30 % qui suivent régulièrement, ce n’est pas pour les cardiaques.

Ma position personnelle : J’ai une petite allocation Bitcoin (3 à 5 % de mon patrimoine total). Pas plus. Je la considère comme une option sur l’adoption mondiale — si ça marche à grande échelle, c’est un multiplicateur de patrimoine significatif. Si ça ne marche pas, la perte est supportable.

Pour les impôts : les gains crypto sont taxés à la flat tax de 30 % en France dès que vous faites une conversion en euros.

Mon verdict : Optionnel et uniquement si vous êtes convaincu sur le fond. Maximum 5 % du patrimoine. Ne mettez jamais de l’argent dont vous avez besoin.

Comment je construirais mon portefeuille en partant de zéro en 2026

Si vous avez, disons, 10 000 € à investir aujourd’hui et que vous pars de zéro, voilà comment je répartirais :

• 2 000 € → Livret A : fonds d’urgence (si vous ne l’as pas déjà)
• 5 000 € → PEA avec ETF MSCI World (via Boursobank) : le cœur du portefeuille, long terme
• 1 500 € → Assurance vie : ouvrir le contrat pour faire tourner le délai fiscal, allocation ETF
• 1 000 € → Crowdfunding immobilier (via La Première Brique) : diversifié sur 5 projets à 200 € chacun
• 500 € → SCPI (via Louve Invest) : pour poser les bases d’un flux locatif passif

Et ensuite ? Je maintiendrais un versement mensuel automatique sur le PEA — 200 €, 300 €, peu importe, l’essentiel c’est la régularité. Le DCA (investissement progressif) est votre meilleur ami contre la volatilité.

Conclusion : les 3 règles que j’applique à mon propre portefeuille

Après plusieurs années à construire mon patrimoine, voilà les trois principes qui guident chacune de mes décisions :

1. Ne jamais tout miser sur un seul placement. La diversification n’est pas une excuse pour être indécis — c’est une protection réelle contre les imprévus.

2. Commencer tôt, même petit. 100 € par mois à 25 ans valent bien plus que 500 € par mois à 40 ans, grâce aux intérêts composés. Le temps est le vrai levier.

3. Comprendre avant d’investir. Je n’investis jamais dans quelque chose que je ne comprends pas. Pas parce que je suis prudent par nature, mais parce que si le placement se retourne, je veux savoir pourquoi et garder la tête froide.

En 2026, les opportunités sont réelles. Le PEA reste la star. Les SCPI nouvelle génération offrent du rendement immobilier accessible. Le crowdfunding donne accès à des taux qu’on ne trouve nulle part ailleurs sur du court terme. Et les marchés actions, malgré les turbulences géopolitiques, continuent de récompenser les investisseurs patients.

T’as des questions sur l’un de ces placements ? Laisse un commentaire, je réponds à tout.

Cet article est un partage d’expérience personnelle, pas un conseil en investissement. Tout investissement comporte des risques, y compris la perte partielle ou totale du capital investi. Fais vos propres recherches avant d’investir.

L’article Où placer son argent en 2026 : mes 7 placements préférés (avec rendements réels) est apparu en premier sur Investissement.cash.

Depuis, j’verse entre 3 000 et 5 000€ par an sur mon PER, et chaque printemps, mon avis d’imposition me rappelle pourquoi c’est une de mes meilleures décisions financières. Pour être honnête, le PER n’est pas fait pour tout le monde — et il y a des pièges que personne ne t’explique. Voilà ce que j’aurais aimé savoir avant de me lancer.

Comment fonctionne le PER (vraiment)

Le Plan d’Épargne Retraite, c’est une enveloppe créée par la loi PACTE en 2019 pour remplacer le PERP, le Madelin et compagnie. Le principe est simple : tu verses de l’argent, tu déduis ces versements de ton revenu imposable, et tu récupères le capital (ou une rente) à la retraite.

Concrètement, ton argent est investi sur des supports financiers — fonds euros, ETF, SCPI, OPCVM — exactement comme une assurance vie. La différence majeure : l’argent est bloqué jusqu’à la retraite (avec quelques exceptions qu’on verra plus bas).

Point clé : Le PER existe en 3 versions : le PER individuel (celui qui nous intéresse ici), le PER d’entreprise collectif (ex-PERCO) et le PER d’entreprise obligatoire (ex-article 83). Tu peux transférer les anciens contrats vers un PER individuel.

Les cas de déblocage anticipé

L’argent est bloqué, oui, mais pas dans tous les cas. Tu peux sortir avant la retraite pour :

• Achat de ta résidence principale : c’est le cas le plus utilisé, et d’ailleurs c’est un vrai argument pour les jeunes actifs
• Décès du conjoint
• Invalidité (toi, ton conjoint, tes enfants)
• Surendettement
• Expiration des droits au chômage
• Cessation d’activité non salariée suite à liquidation judiciaire

L’avantage fiscal : simulation concrète

C’est là que ça devient intéressant. Quand tu verses sur un PER, tu peux déduire le montant de ton revenu imposable. Et la déduction se fait à ta tranche marginale d’imposition (TMI). Plus ta TMI est élevée, plus l’avantage est gros.

Exemple concret : Tu gagnes 55 000€ net imposable et tu es dans la tranche à 30%. Tu verses 5 000€ sur ton PER. Ton revenu imposable descend à 50 000€. Économie d’impôt : 5 000 × 30% = 1 500€. Ton versement ne t’a coûté en réalité que 3 500€.

Et si tu es à la tranche à 41% ? Le même versement de 5 000€ ne te coûte plus que 2 950€. C’est presque du 2 pour 1.

Attention : L’impôt est différé, pas annulé. À la sortie (retraite), le capital sera réintégré dans ton revenu imposable. Mais si ta TMI baisse à la retraite (ce qui est le cas pour la majorité des gens), tu es gagnant. Tu déduis à 30% aujourd’hui, tu es imposé à 11% demain.

Le plafond de déduction

Tu ne peux pas déduire autant que tu veux. Le plafond est le plus élevé entre :

• 10% des revenus professionnels N-1 (plafonnés à 8 fois le PASS, soit environ 37 094€ pour 2026)
• 4 637€ (10% du PASS — le minimum garanti)

Et le truc que beaucoup ignorent : tu peux rattraper les plafonds non utilisés des 3 années précédentes. Ça veut dire que si tu n’as rien versé pendant 3 ans, tu peux potentiellement déduire plus de 100 000€ d’un coup. C’est marqué sur ton avis d’imposition, rubrique “plafond épargne retraite”.

Quel PER choisir en 2026

Tous les PER ne se valent pas. Loin de là. Les frais varient du simple au triple, et les supports disponibles aussi. Dans mon cas, j’ai comparé une dizaine de contrats avant de me décider.

Ce que je regarde en priorité :

• Frais sur versement : 0% impératif. Les banques traditionnelles prennent souvent 2 à 3%, c’est du vol pur et simple
• Frais de gestion UC : entre 0,5% et 0,6% chez les meilleurs, jusqu’à 1% chez les mauvais
• Supports disponibles : accès aux ETF (indispensable), SCPI, fonds euros performant
• Gestion libre : pouvoir choisir toi-même tes supports

Les contrats que je recommande aujourd’hui : Linxea Spirit PER (le plus complet en termes de supports, avec des ETF et des SCPI sans frais d’entrée), et le PER de Lucya Cardif pour ceux qui veulent un fonds euros costaud. J’ai le Linxea Spirit PER perso — les frais de gestion sont à 0,5% et j’ai accès à une bonne sélection d’ETF World.

Ma stratégie d’investissement sur le PER

Mon approche est assez simple. Comme l’horizon est très long (20-25 ans dans mon cas), je suis quasi full ETF actions :

• 70% ETF MSCI World : la base, diversification mondiale
• 15% ETF S&P 500 : surpondération US assumée (les résultats parlent d’eux-mêmes)
• 10% SCPI européennes : pour la décorrélation et les revenus
• 5% Fonds euros : la poche sécurité, surtout pour rééquilibrer

Je verse en général en fin d’année pour optimiser (tu connais ton revenu imposable, donc tu peux ajuster le montant). Et d’ailleurs, petit tip : si tu as des revenus exceptionnels une année (prime, plus-value, bonus), c’est LE moment de charger le PER.

Point clé : Avec un versement de 5 000€/an pendant 25 ans à 7% de rendement annuel moyen, tu arrives à environ 340 000€ brut. Et tu n’auras payé en réalité que 3 500€/an (si TMI 30%), soit 87 500€ de ta poche. Le ratio est dingue.

Les pièges et limites à connaître

Le PER n’est pas un produit miracle. Voici les points qui me dérangent (et que les vendeurs oublient systématiquement de mentionner) :

• Fiscalité à la sortie : si tu sors en capital, le montant est ajouté à ton revenu imposable l’année de la sortie. Si tu récupères 200 000€ d’un coup, ça fait très mal. La solution : fractionner les retraits sur plusieurs années
• Sortie en rente : les tables de mortalité utilisées sont souvent défavorables. La rente peut être décevante par rapport au capital accumulé
• Effet tunnel : ton argent est bloqué. Si tu en as besoin avant, c’est mort (sauf achat RP ou accident de vie)
• Transferts coûteux : les frais de transfert sont plafonnés à 1% les 5 premières années, puis gratuits. Mais quand même, 1% sur un gros encours, ça pique

Attention : Si tu es à la TMI 11%, le PER est rarement intéressant. Tu déduis à 11% aujourd’hui et tu pourrais être imposé à 11% aussi à la retraite. Autant mettre l’argent sur un PEA ou une assurance vie, où la fiscalité à la sortie est bien plus douce.

Pour qui le PER est vraiment intéressant

Pour être honnête, le PER a un public cible assez précis :

• TMI 30% ou plus : c’est le seuil à partir duquel ça devient vraiment rentable
• Indépendants et professions libérales : les plafonds Madelin historiques peuvent être très élevés
• Primo-accédants futurs : le cas de déblocage pour achat de résidence principale en fait un super plan d’épargne boosté fiscalement
• Revenus exceptionnels : une année avec une grosse plus-value ? Le PER absorbe le surplus de fiscalité

En revanche, si tu as 25 ans, une TMI à 11% et que tu commences juste à investir, concentre-toi d’abord sur le PEA. Le PER viendra plus tard, quand tes revenus (et ta fiscalité) auront grimpé.

Mon avis final sur le PER

Le PER est un outil puissant, mais c’est pas un produit qu’on ouvre les yeux fermés. Dans ma stratégie patrimoniale, il représente environ 15% de mon allocation globale — derrière le PEA et l’assurance vie, mais devant les SCPI en direct.

Ce que j’aime : l’effet de levier fiscal immédiat, la possibilité de sortir pour un achat immobilier, et le fait que ça force l’épargne longue (parfois, être bloqué c’est une feature, pas un bug).

Ce que j’aime moins : l’incertitude sur la fiscalité dans 25 ans — qui sait ce que les gouvernements futurs décideront ? Et le manque de flexibilité si ta situation change.

Mon conseil : si tu es à 30%+ de TMI, ouvre un PER chez Linxea ou Lucya, verse le maximum déductible chaque année, investis en ETF World, et oublie-le. Dans 20 ans, tu te remercieras.

L’article PER : pourquoi j’y verse 5 000€ par an (et combien ça me rapporte vraiment) est apparu en premier sur Investissement.cash.

Dans cet article, je vais t’expliquer en détail comment fonctionne cette stratégie, pourquoi je l’ai adoptée, et surtout te partager mes simulations chiffrées pour que tu puisses voir concrètement ce que ça donne. Que tu sois déjà investisseur en SCPI ou que tu cherches à optimiser ta fiscalité immobilière, le démembrement mérite vraiment qu’on s’y attarde.

Edit février 2026 : Les clés de démembrement ont évolué en 2025-2026 suite aux mouvements de taux. J’ai mis à jour l’article avec les dernières décotes disponibles. Si tu veux investir en SCPI (en pleine propriété ou en démembrement), Louve Invest reste ma plateforme préférée avec un cashback sur chaque achat.

Le démembrement de SCPI, c’est quoi exactement ?

Avant de rentrer dans le vif du sujet, posons les bases. Le démembrement de propriété est un mécanisme juridique qui consiste à séparer le droit de propriété en deux parties distinctes :

• L’usufruit : le droit de percevoir les revenus (les loyers dans le cas d’une SCPI)
• La nue-propriété : le fait de posséder les parts, mais sans percevoir de revenus pendant la durée du démembrement

Quand on achète des parts de SCPI en pleine propriété (ce que fait la majorité des investisseurs), on possède les deux droits en même temps. Avec le démembrement, on choisit d’acheter soit l’un, soit l’autre, pour une durée fixée à l’avance (généralement entre 5 et 15 ans).

Le principe clé à retenir : À la fin de la période de démembrement, le nu-propriétaire récupère automatiquement la pleine propriété des parts. Il commence alors à percevoir les loyers, sans avoir à payer quoi que ce soit de plus. Et la plus-value réalisée entre le prix d’achat en nue-propriété et la valeur en pleine propriété n’est pas imposable.

C’est ce mécanisme qui rend la nue-propriété SCPI si intéressante. Tu achètes avec une décote, tu ne paies aucun impôt pendant la durée du démembrement (puisque tu ne touches rien), et au remembrement tu récupères des parts valant bien plus que ce que tu as payé, sans impôt sur cette différence.

La nue-propriété : acheter des SCPI avec 20 à 40% de décote

Concrètement, quand tu achètes des parts de SCPI en nue-propriété, tu bénéficies d’une réduction sur le prix de la part. Cette réduction s’appelle la clé de démembrement (ou clé de répartition). Plus la durée de démembrement est longue, plus la décote est importante.

Voici les décotes moyennes que tu peux attendre selon la durée :

Pour qui la nue-propriété est-elle intéressante ?

La nue-propriété de SCPI s’adresse principalement aux investisseurs qui :

• N’ont pas besoin de revenus immédiats : tu ne percevras rien pendant toute la durée du démembrement
• Sont fortement imposés (TMI ≥ 30%) : puisque tu ne touches pas de loyers, tu ne paies pas d’impôts sur les revenus fonciers pendant cette période
• Veulent préparer leur retraite : tu achètes aujourd’hui à prix réduit et tu commences à percevoir des revenus dans 5, 7 ou 10 ans
• Sont assujettis à l’IFI : les parts détenues en nue-propriété ne rentrent pas dans l’assiette de l’IFI (c’est l’usufruitier qui les déclare)

Exemple concret : Tu investis 100 000€ en nue-propriété sur 10 ans dans une SCPI dont la part vaut 100€ en pleine propriété. Avec une clé de 68%, tu paies 68€ par part, soit 1 470 parts. Dans 10 ans, tu deviens plein propriétaire de 1 470 parts à 100€ = 147 000€ de patrimoine SCPI. La plus-value de 47 000€ (47%) n’est pas imposable. Et tu commences à toucher les loyers sans avoir rien fait de plus.

L’usufruit via une SCI à l’IS : le vrai game changer

C’est là que ça devient vraiment intéressant. L’usufruit de SCPI, quand il est détenu par une personne morale soumise à l’Impôt sur les Sociétés (SCI à l’IS, holding, etc.), bénéficie d’un avantage fiscal majeur : l’amortissement comptable.

Comment ça marche ?

Quand ta SCI à l’IS achète l’usufruit de parts de SCPI, cet usufruit est considéré comme une immobilisation incorporelle dont la durée de vie est limitée (la durée du démembrement). Ta SCI peut donc l’amortir comptablement sur toute cette durée.

Concrètement, chaque année, une charge d’amortissement vient en déduction des revenus perçus. Résultat : le résultat imposable est fortement réduit, voire quasi nul.

L’avantage clé : Les parts de SCPI en pleine propriété ne sont PAS amortissables dans une société à l’IS. Seul l’usufruit temporaire l’est, car par définition il perd sa valeur à la fin du démembrement. C’est une différence fondamentale qui rend le montage en usufruit bien plus intéressant fiscalement que la pleine propriété en société.

Exemple chiffré : usufruit en SCI à l’IS

Prenons un exemple simple pour bien comprendre :

• Investissement : Ta SCI achète 50 000€ d’usufruit SCPI sur 10 ans
• Rendement SCPI : 5% sur la valeur en pleine propriété
• Clé usufruit : 32% (donc les 50 000€ donnent accès à 156 250€ de pleine propriété)
• Loyers annuels perçus : 156 250€ x 5% = 7 812€
• Amortissement annuel : 50 000€ / 10 ans = 5 000€
• Résultat imposable : 7 812€ – 5 000€ = 2 812€
• IS à payer (15%) : 421€ par an

Sans amortissement, ta SCI aurait payé 1 171€ d’IS par an (7 812€ x 15%). L’économie est de 750€ par an, soit 7 500€ sur 10 ans.

Et si la SCPI investit en Europe (hors France), les revenus étrangers ne sont pas soumis à l’IS français (car l’impôt a déjà été payé à l’étranger). Dans ce cas, la fiscalité tend vers zéro.

Ma stratégie personnelle : nue-propriété + usufruit en SCI

Depuis 2023, j’ai changé ma façon d’investir en SCPI. Au lieu d’acheter en pleine propriété comme je le faisais avant, je démembre systématiquement mes nouveaux achats :

• La nue-propriété → achetée en mon nom propre (personne physique)
• L’usufruit → acheté par ma SCI à l’IS

Pourquoi ce montage ?

L’intérêt de combiner les deux côtés du démembrement est de maximiser l’optimisation fiscale des deux côtés :

Côté nue-propriété (moi en nom propre) :

• J’achète mes parts avec une décote de 25 à 35%
• Je ne touche rien pendant la durée du démembrement → pas d’impôt sur le revenu, pas de prélèvements sociaux
• Les parts ne comptent pas dans mon IFI
• Au remembrement, je récupère la pleine propriété sans impôt sur la plus-value de démembrement

Côté usufruit (ma SCI à l’IS) :

• Ma SCI perçoit les loyers immédiatement
• L’usufruit est amorti comptablement → résultat imposable quasi nul
• Les revenus de SCPI européennes sont exonérés d’IS en France
• La trésorerie générée peut être réinvestie ou remboursée via les comptes courants d’associés

Mon conseil : Ce montage est particulièrement intéressant quand ta SCI à l’IS détient déjà de l’immobilier physique locatif (ce qui est mon cas). La trésorerie générée par les loyers physiques peut être investie en usufruit de SCPI, et l’amortissement de l’usufruit vient réduire le résultat imposable global de la SCI. Tu fais travailler ta trésorerie de manière ultra-efficace.

Un point d’attention important

Pour que ce montage ne soit pas requalifié en abus de droit par l’administration fiscale, il faut que les deux parties du démembrement (toi en NP et ta SCI en usufruit) aient des motivations économiques distinctes et justifiables. Par exemple :

• En tant que personne physique, tu n’as pas besoin de revenus immédiats mais tu prépares ta retraite → nue-propriété logique
• Ta SCI dispose d’une trésorerie excédentaire qu’elle souhaite faire fructifier sur un horizon précis → usufruit logique

Je te recommande fortement de consulter un expert-comptable et/ou un conseiller en gestion de patrimoine avant de mettre en place ce montage. Ce n’est pas de la fusée, mais il faut que le dossier soit propre.

Simulation chiffrée : combien ça rapporte vraiment ?

Passons aux choses sérieuses avec une simulation complète. Voici un scénario réaliste basé sur un investissement total de 100 000€ en démembrement sur 10 ans.

Hypothèses de départ

• SCPI choisie : SCPI européenne diversifiée, rendement 5,5% brut
• Prix de la part en PP : 200€
• Clé NP sur 10 ans : 68% (tu paies 136€ par part)
• Clé usufruit sur 10 ans : 32% (ta SCI paie 64€ par part)
• Investissement NP (nom propre) : 68 000€
• Investissement usufruit (SCI à l’IS) : 32 000€
• Nombre de parts : 500 parts

Résultat côté nue-propriété (nom propre)

Résultat côté usufruit (SCI à l’IS)

Bilan global sur 10 ans :
– Investissement total : 100 000€ (68 000€ NP + 32 000€ usufruit)
– Revenus nets perçus par la SCI : 51 550€
– Patrimoine SCPI récupéré en nom propre : 100 000€ (valeur PP)
– Total récupéré : 151 550€ pour 100 000€ investis
– Rendement global : +51,5% net sur 10 ans, soit environ 4,2% net annualisé

Et ça c’est sans compter une éventuelle revalorisation des parts de SCPI, qui viendrait booster le rendement côté NP.

Comparaison avec la pleine propriété

Pour les mêmes 100 000€ investis en pleine propriété classique sur 10 ans, avec un rendement de 5,5% brut et une TMI à 30% :

• Loyers bruts annuels : 5 500€
• Imposition (TMI 30% + PS 17,2% = 47,2%) : 2 596€ par an
• Loyers nets : 2 904€ par an, soit 29 040€ sur 10 ans

Avec le démembrement, tu récupères 51 550€ nets + 32 000€ de plus-value NP non imposable = 83 550€ de gains contre 29 040€ en pleine propriété. La différence est colossale, surtout pour les contribuables à TMI élevée.

Les clés de démembrement des meilleures SCPI en 2026

Toutes les SCPI ne proposent pas les mêmes décotes. Voici un aperçu des clés de démembrement parmi les SCPI les plus intéressantes pour cette stratégie :

Mon conseil pour choisir : Ne regarde pas uniquement la décote. Une SCPI avec une décote de 64% sur 7 ans mais qui ne revalorise jamais ses parts sera moins intéressante qu’une SCPI à 73% qui revalorise de 1-2% par an. Kyaneos Pierre est un bon exemple : décote agressive ET stratégie de revalorisation régulière des parts.

Pour rappel, les clés de démembrement sont fixées par chaque société de gestion et peuvent évoluer. Vérifie toujours les clés en vigueur au moment de ton investissement sur Louve Invest ou directement auprès de la société de gestion.

Les 6 avantages du démembrement SCPI

1. Zéro imposition pendant le démembrement (côté NP)

Puisque tu ne perçois aucun revenu, tu n’as rien à déclarer. Pas de revenus fonciers, pas de prélèvements sociaux. Pour quelqu’un à TMI 41% ou 45%, c’est un avantage considérable.

2. Exonération d’IFI sur les parts en nue-propriété

Les parts de SCPI détenues en nue-propriété ne rentrent pas dans le calcul de l’IFI. C’est l’usufruitier qui les déclare. Si tu as un patrimoine immobilier important, c’est un levier d’optimisation non négligeable.

3. Plus-value de remembrement non imposable

La différence entre ton prix d’achat en NP et la valeur en pleine propriété au moment du remembrement n’est pas considérée comme une plus-value imposable. Seule une éventuelle augmentation du prix de la part au-delà de la valeur initiale en PP serait soumise au régime des plus-values immobilières (avec les abattements pour durée de détention).

4. Amortissement de l’usufruit en société à l’IS

L’usufruit temporaire est amortissable dans une société soumise à l’IS, ce qui réduit considérablement (voire annule) l’imposition sur les revenus perçus.

5. Effet de levier sur le rendement

Avec la décote à l’achat, le TRI (taux de rendement interne) de l’opération est mécaniquement supérieur à celui d’un achat en pleine propriété.

6. Préparation de la retraite ou d’un projet à terme

Tu sais exactement quand tu commenceras à percevoir des revenus. C’est idéal pour préparer un complément de retraite ou un projet à horizon 7-10 ans.

Les risques et limites à connaître

Comme tout investissement, le démembrement de SCPI n’est pas sans risques. Voici les points que tu dois absolument avoir en tête :

1. Capital bloqué pendant toute la durée du démembrement

C’est le risque principal. Tes parts en nue-propriété sont quasi impossibles à revendre avant le terme du démembrement. Il faudrait l’accord de l’usufruitier, ce qui en pratique n’arrive (presque) jamais. Considère cet argent comme bloqué.

2. Risque de baisse du prix de la part

La décote est calculée sur le prix actuel de la part. Si la SCPI baisse son prix de part pendant la durée du démembrement (comme ça a été le cas pour certaines SCPI de bureaux en 2023-2024), ta plus-value de remembrement sera réduite. Dans le pire des cas, tu pourrais même y perdre.

3. Risque de baisse du rendement

Côté usufruit, si le rendement de la SCPI baisse significativement, le TRI de l’opération sera inférieur aux prévisions. L’amortissement limitera la casse, mais le gain global sera moindre.

4. Complexité du montage SCI

Créer et gérer une SCI à l’IS implique des frais (création, comptabilité annuelle, bilan…). Ce montage n’est vraiment intéressant qu’à partir d’un certain montant d’investissement. En dessous de 50 000€, les frais de structure risquent de grignoter une bonne partie de l’avantage fiscal.

5. Risque de requalification fiscale

L’administration peut requalifier le montage en abus de droit si elle estime que la motivation est exclusivement fiscale. Il faut pouvoir justifier des motivations économiques réelles des deux côtés (NP et usufruit).

Disclaimer important : Je ne suis pas conseiller fiscal ni gestionnaire de patrimoine. Les informations de cet article sont basées sur mon expérience personnelle et mes recherches. Le démembrement de SCPI via une SCI est un montage qui nécessite un accompagnement professionnel (expert-comptable + CGP). Chaque situation est différente, fais-toi accompagner avant de te lancer.

Comment investir en SCPI démembrées concrètement ?

Étape 1 : Définir ta stratégie

Avant tout, pose-toi les bonnes questions :

• As-tu besoin de revenus immédiats ou peux-tu attendre 5 à 10 ans ?
• Quelle est ta TMI actuelle ? (le démembrement est surtout intéressant à partir de 30%)
• Disposes-tu déjà d’une SCI à l’IS ou faut-il en créer une ?
• Quel montant souhaites-tu investir ? (minimum conseillé : 50 000€ pour justifier les frais de structure)

Étape 2 : Choisir les bonnes SCPI

Pour le démembrement, je privilégie les SCPI qui combinent :

• Des clés de démembrement avantageuses (décote NP élevée)
• Une stratégie de revalorisation des parts (Kyaneos Pierre, Vendôme Régions…)
• Des revenus en partie étrangers (pour optimiser la fiscalité de l’usufruit en SCI)
• Un historique solide (pas de baisse de prix de part récente)

Étape 3 : Passer par un intermédiaire spécialisé

Pour acheter en démembrement, tu peux passer par :

• Louve Invest : C’est la plateforme que j’utilise personnellement. Elle propose le démembrement sur une cinquantaine de SCPI avec en plus un cashback sur les frais de souscription. Le processus est entièrement en ligne et leurs conseillers connaissent bien les montages en démembrement.
• Epargnoo : Une autre marketplace SCPI que j’utilise, qui propose également le démembrement avec un bon accompagnement.
• Directement auprès des sociétés de gestion (Corum, etc.), mais sans cashback

Étape 4 : Trouver la contrepartie

Pour que le démembrement ait lieu, il faut un acheteur pour la nue-propriété ET un acheteur pour l’usufruit. En passant par un intermédiaire comme Louve, c’est eux qui se chargent de “matcher” les deux parties. Si tu achètes les deux côtés (NP en nom propre + usufruit en SCI), c’est encore plus simple.

FAQ : vos questions sur la nue-propriété SCPI

Peut-on acheter la NP et l’usufruit soi-même (via sa SCI) ?

Oui, c’est exactement ce que je fais. C’est même plus simple car tu n’as pas besoin de trouver une contrepartie externe. Mais attention au risque d’abus de droit : il faut que chaque partie ait une motivation économique réelle et distincte.

Quelle est la durée de démembrement idéale ?

Pour moi, le sweet spot se situe entre 7 et 10 ans. C’est la durée qui offre les meilleures décotes par rapport au temps d’immobilisation du capital. En dessous de 5 ans, la décote est souvent insuffisante. Au-dessus de 15 ans, le capital est bloqué trop longtemps.

Faut-il créer une SCI exprès pour l’usufruit ?

Si tu as déjà une SCI à l’IS (pour de l’immobilier physique par exemple), c’est idéal d’utiliser celle-ci. Créer une SCI uniquement pour acheter de l’usufruit SCPI peut attirer l’attention du fisc si les montants sont faibles. À partir de 100 000€ d’investissement en usufruit, ça commence à se justifier.

L’usufruit SCPI est-il disponible en assurance vie ?

Non, le démembrement n’est pas possible en assurance vie. En revanche, tu peux acheter des parts de SCPI en pleine propriété dans un contrat comme Lucya Cardif, qui propose un excellent catalogue de SCPI avec 100% des loyers reversés.

Peut-on financer la nue-propriété SCPI à crédit ?

C’est théoriquement possible mais très compliqué en pratique. Les banques sont réticentes à financer de la nue-propriété car il n’y a pas de revenus pour rembourser le prêt pendant la durée du démembrement. Certains courtiers spécialisés comme Louve peuvent toutefois monter des dossiers de financement.

Que se passe-t-il si je veux vendre mes parts NP avant le terme ?

C’est quasiment impossible. Il n’existe pas de marché secondaire organisé pour la nue-propriété. Il faudrait trouver un acheteur de gré à gré et obtenir l’accord de l’usufruitier. En pratique, considère ton investissement comme bloqué jusqu’au remembrement.

Conclusion : mon avis sur le démembrement SCPI

Le démembrement de SCPI est selon moi l’une des stratégies les plus efficaces pour investir dans l’immobilier papier tout en optimisant sa fiscalité. Depuis que j’ai adopté cette approche en 2023, je n’achète quasiment plus de parts en pleine propriété.

Le combo nue-propriété en nom propre + usufruit en SCI à l’IS permet de tirer le meilleur des deux mondes : une plus-value non imposable côté NP, et des revenus quasi exonérés d’IS côté usufruit grâce à l’amortissement. C’est mathématiquement bien plus efficace que la pleine propriété, surtout quand ta TMI dépasse 30%.

Évidemment, cette stratégie n’est pas pour tout le monde. Il faut être à l’aise avec le fait de bloquer son capital pendant plusieurs années, disposer d’une structure sociétaire (ou être prêt à en créer une), et surtout se faire accompagner par des professionnels pour éviter les erreurs.

Si tu veux creuser le sujet, commence par regarder les SCPI disponibles en démembrement sur Louve Invest. Tu peux simuler différents scénarios et même être accompagné gratuitement par un conseiller spécialisé.

L’article Démembrement SCPI en 2026 : le guide complet pour optimiser sa fiscalité est apparu en premier sur Investissement.cash.

Mis à jour en mars 2026 — données et sélection actualisées.

Choisir les meilleurs ETF pour son PEA est l’une des décisions les plus importantes pour tout investisseur qui souhaite se constituer un patrimoine boursier avec une fiscalité avantageuse. Après avoir testé plusieurs dizaines d’ETF depuis 2015 et géré un portefeuille qui représente plusieurs centaines de milliers d’euros, je partage avec tu ma sélection actualisée pour 2026.

Le PEA (Plan d’Épargne en Actions) reste l’enveloppe fiscale incontournable pour investir en bourse en France. Avec une exonération d’impôts sur les plus-values après 5 ans (seuls les prélèvements sociaux de 17,2% restent dus), c’est clairement le meilleur outil pour faire fructifier son capital sur le long terme. Le problème ? Tous les ETF ne sont pas éligibles au PEA, et il faut savoir faire le tri.

Dans cet article, je vais tu présenter ma sélection des meilleurs ETF PEA en 2026, en tu expliquant pourquoi je les ai choisis, comment je les utilise dans mon propre portefeuille, et surtout comment tu peux les intégrer dans ton stratégie d’investissement selon ton profil.

Pourquoi investir dans des ETF via un PEA ?

Avant de rentrer dans le vif du sujet, rappelons pourquoi l’association ETF + PEA est si puissante.

Une fiscalité imbattable après 5 ans

Le PEA offre la meilleure fiscalité pour investir en bourse en France. Après 5 ans de détention, tes plus-values ne sont imposées qu’à 17,2% (prélèvements sociaux), contre 30% sur un compte-titres ordinaire. Sur 50 000€ de gains, cela représente 6 400€ d’économie d’impôts !

Des frais de gestion ultra-faibles

Les ETF sont des fonds indiciels passifs qui se contentent de répliquer la performance d’un indice boursier (CAC 40, S&P 500, MSCI World…). Résultat : des frais de gestion dérisoires, entre 0,10% et 0,40% par an, contre 2% en moyenne pour les fonds actifs gérés par des banques.

Une diversification instantanée

Avec un seul ETF, tu peux investir dans des centaines, voire des milliers d’entreprises à travers le monde. Par exemple, l’ETF MSCI World tu donne accès à plus de 1 500 sociétés réparties dans 23 pays développés. Impossible à faire manuellement avec des actions individuelles.

La puissance des intérêts composés

Comme le PEA est une enveloppe capitalisante, les dividendes de tes ETF sont automatiquement réinvestis et ne sont pas imposés tant que tu ne retirez pas d’argent. Tu profitez ainsi pleinement des intérêts composés sur le très long terme.

Une gestion 100% passive

Personnellement, je préfère consacrer mon temps à développer mes business plutôt qu’à analyser des dizaines d’actions individuelles. Les ETF me permettent d’investir en bourse de manière totalement passive, avec un minimum d’opérations et un maximum d’efficacité.

Comment choisir un bon ETF pour son PEA ?

Tous les ETF ne se valent pas. Voici les critères essentiels que j’utilise pour sélectionner les meilleurs trackers pour mon PEA.

Critère n°1 : L’éligibilité au PEA

Tous les ETF ne sont pas compatibles avec le PEA. Pour être éligible, un ETF doit être composé d’au moins 75% d’actions de sociétés européennes. Cependant, grâce à la réplication synthétique (via des swaps), certains ETF peuvent suivre des indices américains ou mondiaux tout en restant éligibles au PEA. C’est le cas par exemple des ETF S&P 500 ou NASDAQ 100 disponibles dans un PEA.

Critère n°2 : Les frais de gestion

Les frais de gestion (TER – Total Expense Ratio) impactent directement ton performance sur le long terme. Je privilégie systématiquement les ETF avec des frais inférieurs à 0,30%. Un ETF S&P 500 à 0,15% de frais sera toujours plus performant qu’un concurrent à 0,40%, toutes choses égales par ailleurs.

Critère n°3 : La taille du fonds (encours)

Un ETF avec un encours important (plusieurs centaines de millions d’euros minimum) est généralement plus liquide et présente moins de risque de fermeture. Je privilégie les ETF avec au minimum 100 millions d’euros d’actifs sous gestion, idéalement 500 millions ou plus.

Critère n°4 : La méthode de réplication

Il existe deux types de réplication :

• Réplication physique : l’ETF achète réellement les actions de l’indice
• Réplication synthétique : l’ETF utilise des swaps pour reproduire la performance de l’indice

Les deux méthodes fonctionnent bien. La réplication synthétique permet d’accéder à des indices non-européens dans un PEA (comme le S&P 500 ou le NASDAQ), tandis que la réplication physique est plus transparente.

Critère n°5 : Capitalisant vs Distribuant

Je privilégie systématiquement les ETF capitalisants qui réinvestissent automatiquement les dividendes. C’est plus simple fiscalement dans un PEA et cela maximise l’effet des intérêts composés. Les ETF distribuants versent les dividendes en cash, ce qui oblige à les réinvestir manuellement (avec des frais de courtage à chaque fois).

Critère n°6 : Le tracking error

Le tracking error mesure l’écart entre la performance de l’ETF et celle de son indice de référence. Plus il est faible, mieux c’est. Un bon ETF doit avoir un tracking error inférieur à 0,20%.

Critère n°7 : La réputation de l’émetteur

Je préfère investir avec des émetteurs reconnus comme Amundi, iShares (BlackRock), Lyxor ou BNP Paribas. Ces grandes sociétés de gestion offrent plus de garanties de pérennité.

Ma sélection des 10 meilleurs ETF PEA en 2026

Voici ma sélection personnelle des meilleurs ETF disponibles dans un PEA, classés par catégorie. Cette sélection est basée sur mon expérience personnelle et sur une analyse approfondie des performances, des frais et de la qualité de réplication.

1. Meilleur ETF World pour PEA : iShares MSCI World Swap PEA (IE0002XZSHO1)

Pourquoi je l’ai choisi : C’est actuellement le meilleur ETF pour s’exposer à l’économie mondiale via un PEA. Lancé en 2024, il réplique l’indice MSCI World qui couvre plus de 1 500 entreprises dans 23 pays développés.

• Frais de gestion : 0,25% par an
• Encours : 580 millions d’euros
• Type : Capitalisant, réplication synthétique
• Prix de la part : Environ 5€ (très accessible)

Mon avis : Avant la sortie de cet ETF, il fallait se contenter de l’Amundi MSCI World avec des frais de 0,38% et un prix de part élevé (550€). L’iShares MSCI World Swap PEA corrige ces deux défauts : frais plus bas et prix accessible. C’est désormais mon ETF de base pour une exposition mondiale diversifiée. C’est celui que j’utilise personnellement en base de mon portefeuille.

Performance : +6,92% sur 1 an (au 30/01/2025)

2. Meilleur ETF S&P 500 pour PEA : Amundi PEA S&P 500 (FR0011871128)

Pourquoi je l’ai choisi : Le S&P 500 est l’indice phare de la bourse américaine. Cet ETF d’Amundi est clairement le meilleur pour y accéder depuis un PEA.

• Frais de gestion : 0,12% par an (très compétitif)
• Encours : 700 millions d’euros
• Type : Capitalisant, réplication synthétique
• Prix de la part : Environ 50€

Mon avis : Les frais à 0,12% sont parmi les plus bas du marché pour un ETF S&P 500 éligible PEA. L’encours important garantit une bonne liquidité. C’est un excellent choix pour profiter de la croissance des grandes entreprises américaines (Apple, Microsoft, NVIDIA, etc.).

Performance : +10,74% sur 1 an, +112% sur 5 ans

Alternative : BNP Paribas Easy S&P 500 (FR0011550185) – Frais à 0,13%, encours de 2,75 milliards d’euros

3. Meilleur ETF NASDAQ 100 pour PEA : Amundi PEA NASDAQ-100 (FR0011871110)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour une exposition renforcée aux valeurs technologiques américaines (Apple, Microsoft, Amazon, Meta, NVIDIA, Tesla…).

• Frais de gestion : 0,30% par an
• Encours : 700 millions d’euros
• Type : Capitalisant, réplication synthétique
• Prix de la part : Environ 85€

Mon avis : Le NASDAQ 100 est plus volatile que le S&P 500, mais historiquement plus performant sur le long terme. Je l’utilise comme un complément pour augmenter la part tech dans un portefeuille, mais attention à ne pas surpondérer ce secteur.

Performance : Environ +15% par an en moyenne sur 10 ans

4. Meilleur ETF Europe pour PEA : iShares Core EURO STOXX 50 (IE00B53L3W79)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour s’exposer aux 50 plus grandes entreprises de la zone euro (LVMH, ASML, SAP, TotalEnergies, Schneider Electric…).

• Frais de gestion : 0,10% par an (excellent)
• Encours : 5 milliards d’euros
• Type : Capitalisant, réplication physique
• Prix de la part : Environ 200€

Mon avis : C’est l’un des plus gros ETF éligibles au PEA. Les frais sont ultra-compétitifs à 0,10%. Le seul bémol est le prix de la part élevé qui peut être un frein si tu investis de petites sommes régulièrement.

Performance : +17,78% sur 1 an, +58% sur 5 ans

Alternative : BNP Paribas Easy STOXX Europe 600 (FR0011550193) – Pour une diversification plus large sur 600 entreprises européennes, frais à 0,18%

5. Meilleur ETF CAC 40 pour PEA : Amundi CAC 40 Acc (FR0013380607)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour une exposition pure aux 40 plus grandes capitalisations françaises.

• Frais de gestion : 0,25% par an
• Encours : 700 millions d’euros
• Type : Capitalisant
• Prix de la part : Environ 40€

Mon avis : Personnellement, je ne suis pas fan d’une exposition trop concentrée sur la France. Le CAC 40 ne représente qu’une toute petite partie de l’économie mondiale. Je préfère diluer le risque avec des ETF plus larges (World ou S&P 500). Mais si tu souhaites une exposition française spécifique, c’est le meilleur ETF CAC 40.

Performance : +0,56% sur 1 an, +93% sur 5 ans

6. Meilleur ETF Emerging Markets pour PEA : Amundi PEA MSCI Emerging Markets ESG Leaders (FR0013412020)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour s’exposer aux marchés émergents (Chine, Inde, Brésil, Taiwan…) via un PEA.

• Frais de gestion : 0,30% par an
• Encours : 285 millions d’euros
• Type : Capitalisant, réplication synthétique
• Prix de la part : Environ 25€

Mon avis : Les marchés émergents sont plus risqués mais offrent un potentiel de croissance supérieur aux pays développés. C’est un bon complément de diversification, mais je ne recommande pas d’y allouer plus de 10-15% de son portefeuille. C’est celui que j’utilise à hauteur de 10% dans mon allocation personnelle.

Performance : +9,25% sur 3 ans, +36% sur 5 ans

7. Meilleur ETF Small Caps pour PEA : Amundi RUSSELL 2000 (LU1681038672)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour s’exposer aux petites capitalisations américaines qui ont historiquement surperformé les grandes caps sur le long terme.

• Frais de gestion : 0,35% par an
• Encours : 1 milliard d’euros
• Type : Capitalisant, réplication synthétique
• Prix de la part : Environ 330€

Mon avis : Les small caps sont plus volatiles mais offrent un meilleur potentiel de croissance. C’est un ETF intéressant pour les investisseurs agressifs qui recherchent la surperformance. Le prix de part élevé peut être un frein.

Performance : Performance volatile mais attractive sur le très long terme

8. Meilleur ETF Immobilier pour PEA : Lyxor STOXX Europe 600 Real Estate (FR0011550136)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour diversifier son portefeuille avec de l’immobilier coté sans passer par les SCPI.

• Frais de gestion : 0,30% par an
• Encours : 450 millions d’euros
• Type : Capitalisant
• Prix de la part : Environ 90€

Mon avis : Les ETF immobiliers (REITs) sont intéressants pour ajouter une dose d’immobilier liquide dans son PEA. Ils versent généralement de bons dividendes. Attention cependant, le secteur immobilier est cyclique et corrélé aux taux d’intérêt.

9. Meilleur ETF Dividendes pour PEA : iShares STOXX Europe Select Dividend 30 (DE0002635281)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour les investisseurs qui recherchent un flux de dividendes régulier.

• Frais de gestion : 0,31% par an
• Encours : 1,2 milliard d’euros
• Type : Distribuant
• Prix de la part : Environ 26€
• Rendement dividende : Environ 7%

Attention : Cet ETF est distribuant, ce qui signifie qu’il verse les dividendes en cash. Dans un PEA, je préfère les ETF capitalisants. Mais si tu recherchez un revenu régulier, c’est une option intéressante.

10. Meilleur ETF ESG pour PEA : Amundi MSCI EMU ESG Leaders (LU1602144732)

Pourquoi je l’ai choisi : Pour investir de manière plus responsable en sélectionnant les entreprises européennes les mieux notées sur les critères ESG (Environnement, Social, Gouvernance).

• Frais de gestion : 0,25% par an
• Encours : 2 milliards d’euros
• Type : Capitalisant
• Prix de la part : Environ 120€

Mon avis : Les ETF ESG ont le vent en poupe, mais attention aux effets de greenwashing. Les critères de sélection ne sont pas toujours très stricts. Personnellement, je préfère privilégier la performance brute avec des ETF classiques, mais c’est un choix personnel.

Comment composer son portefeuille d’ETF PEA selon son profil ?

Il n’existe pas de portefeuille idéal universel. Tout dépend de ton âge, de ton aversion au risque, de ton horizon de placement et de tes objectifs. Voici mes recommandations selon différents profils.

Portefeuille débutant ultra-simple (1 seul ETF)

Allocation : 100% iShares MSCI World Swap PEA

Avantages : Ultra-simple, excellente diversification mondiale (1500 entreprises), frais bas, parfait pour débuter

Profil : Débutant qui veut du “fire and forget”

Mon avis : C’est l’approche que je recommande à tous mes proches qui débutent. Un seul ETF, aucune gestion, performance similaire au marché mondial. Impossible de faire plus simple.

Portefeuille équilibré (2 ETF) – MA STRATÉGIE

Allocation :

• 90% iShares MSCI World Swap PEA
• 10% Amundi MSCI Emerging Markets ESG Leaders

C’est mon allocation personnelle

J’ai volontairement choisi de simplifier au maximum mon portefeuille avec seulement 2 lignes. Pourquoi ?

• Simplicité de gestion : Moins de lignes = moins de temps passé à gérer
• Diversification optimale : Le MSCI World couvre déjà 1500 entreprises dans 23 pays
• Pas de redondance : Avec plus de 3-4 ETF, on risque de doubler certaines positions
• Frais minimisés : Moins d’ordres = moins de frais de courtage

Le MSCI World contient déjà 60-70% de valeurs américaines, donc pas besoin d’ajouter un S&P 500 qui créerait une surexposition aux USA. Les 10% d’Emerging Markets ajoutent juste un peu de diversification sur les marchés émergents.

Profil : Investisseur qui veut un excellent rapport simplicité/diversification

Portefeuille dynamique orienté USA (3 ETF)

Allocation :

• 50% Amundi PEA S&P 500
• 30% Amundi PEA NASDAQ-100
• 20% Amundi RUSSELL 2000

Avantages : Forte exposition aux valeurs de croissance américaines, potentiel de surperformance

Profil : Investisseur agressif, horizon long terme (15+ ans), tolérance élevée à la volatilité

Attention : Cette stratégie est très agressive avec une exposition 100% USA. Historiquement très performante, mais beaucoup plus volatile. À réserver aux investisseurs qui dorment bien même quand ça baisse de 30%.

Portefeuille diversifié avec biais Europe (3 ETF)

Allocation :

• 60% iShares MSCI World Swap PEA
• 30% iShares Core EURO STOXX 50
• 10% Amundi MSCI Emerging Markets ESG Leaders

Avantages : Bonne diversification mondiale avec un biais européen pour limiter le risque de change dollar/euro

Profil : Investisseur qui souhaite réduire son exposition aux USA

Attention à la redondance : Avec ce type d’allocation, vérifiez bien la composition de tes ETF. Le MSCI World contient déjà des actions européennes, donc en ajoutant un ETF Europe tu créez une légère surpondération. Ce n’est pas forcément un problème si c’est ton intention, mais soyez-en conscient.

Pourquoi je déconseille plus de 3-4 ETF dans un PEA

Beaucoup d’investisseurs pensent qu’il faut multiplier les ETF pour mieux diversifier. C’est une erreur. Voici pourquoi :

Le problème de la redondance

Si tu investis sur un S&P 500 + MSCI World, tu as un énorme problème : le MSCI World est composé de 60-70% de valeurs du S&P 500 ! Résultat : tu doublez ton exposition aux GAFAM sans tu en rendre compte.

Exemple concret :

• Tu mettez 50% sur le S&P 500
• Tu mettez 50% sur le MSCI World (qui contient 65% de S&P 500)
• Résultat : tu as en réalité 82,5% d’exposition au marché américain !

C’est pour ça que je privilégie une approche simple : soit 100% MSCI World, soit S&P 500 + Europe + Emerging (sans World).

Les erreurs à éviter avec les ETF PEA

Après 10 ans d’investissement en ETF, voici les principales erreurs que j’ai observées (et parfois commises moi-même au début).

Erreur n°1 : Sur-diversifier son portefeuille

Beaucoup d’investisseurs débutants pensent qu’il faut acheter 10-15 ETF différents pour bien diversifier. C’est faux. Avec 2-3 ETF bien choisis, tu as déjà une excellente diversification. Au-delà de 5 ETF, tu compliquez la gestion sans améliorer significativement ton diversification.

Erreur n°2 : Faire du market timing

Essayer de “timer” le marché en achetant quand ça baisse et en vendant quand ça monte est une erreur classique. Personne ne peut prédire les mouvements du marché à court terme. La meilleure stratégie est d’investir régulièrement (DCA – Dollar Cost Averaging) quelles que soient les conditions de marché.

Erreur n°3 : Vendre pendant les corrections

C’est la pire erreur. Quand le marché baisse de 20-30%, l’instinct naturel est de vendre pour “limiter les dégâts”. Mais historiquement, toutes les corrections ont été suivies d’un rebond. Vendre dans la panique, c’est cristalliser ses pertes et rater le rebond.

Mon expérience : En mars 2020 (COVID), mon portefeuille a perdu 35% en quelques semaines. J’ai gardé le cap, continué mes versements mensuels et un an plus tard j’étais en gain. Aujourd’hui, cette période n’est plus qu’un souvenir.

Erreur n°4 : Choisir des ETF distribuants dans un PEA

Dans un PEA, privilégiez TOUJOURS les ETF capitalisants. Les ETF distribuants versent les dividendes en cash, que tu dois ensuite réinvestir manuellement (avec des frais de courtage à chaque fois). Les ETF capitalisants réinvestissent automatiquement les dividendes, sans frais et sans fiscalité tant que tu ne retirez pas d’argent.

Erreur n°5 : Se concentrer uniquement sur les performances passées

Un ETF qui a fait +50% l’année dernière ne fera pas forcément +50% cette année. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Concentrez-tu plutôt sur les fondamentaux : frais bas, bonne diversification, tracking error faible.

Erreur n°6 : Ouvrir son PEA chez une banque traditionnelle

Les banques classiques pratiquent des frais de courtage exorbitants (10-20€ par ordre) qui vont plomber ton performance sur le long terme. Privilégiez les courtiers en ligne comme Boursobank ou Interactive Brokers qui proposent des frais beaucoup plus compétitifs (1-2€ par ordre).

Erreur n°7 : Fermer son PEA avant 5 ans

Le vrai avantage fiscal du PEA se débloque après 5 ans. Si tu fermez ton PEA avant cette échéance, tu perdez tous les avantages fiscaux et les plus-values sont imposées au même titre qu’un compte-titres. Soyez patient !

Quel courtier choisir pour investir dans des ETF PEA ?

Le choix du courtier est crucial car les frais de transaction peuvent significativement impacter ton performance sur le long terme.

Mon choix n°1 : Boursobank (pour tous les profils)

J’utilise personnellement Boursobank pour mon PEA et j’en suis très satisfait.

Avantages Boursobank :

• Interface très simple et intuitive
• Application mobile excellente
• Frais corrects : 1,99€ par ordre (quel que soit le montant)
• Large choix d’ETF disponibles
• Banque française régulée par l’ACPR
• Service client réactif

Mon avis : C’est le meilleur choix pour la majorité des investisseurs. L’interface est simple, les frais sont raisonnables et la plateforme est fiable. Je l’utilise depuis plusieurs années pour faire mon DCA hebdomadaire et je n’ai jamais eu de problème.

Bonus : En passant par mon lien de parrainage Boursobank, tu bénéficiez d’une offre de bienvenue (généralement entre 80-150€ selon les périodes).

Mon choix n°2 : Interactive Brokers (pour les gros portefeuilles)

Si tu gères un portefeuille important (50 000€+), Interactive Brokers peut devenir intéressant.

Avantages Interactive Brokers :

• Frais ultra-compétitifs : 0,05% de commission (minimum 1,25€)
• Accès à tous les marchés européens
• Plateforme professionnelle avec plein d’outils d’analyse
• Très bonne exécution des ordres
• Sécurité maximale (courtier américain régulé)

Inconvénients :

• Interface un peu complexe au début pour les débutants
• Application mobile moins intuitive que Boursobank
• Service client moins réactif

Mon avis : Interactive Brokers est excellent pour les investisseurs expérimentés qui gèrent des montants importants. Les frais sont imbattables pour les gros ordres. Mais pour débuter, Boursobank reste plus simple.

Bonus : En passant par mon lien de parrainage Interactive Brokers, tu bénéficiez de conditions préférentielles.

Ma stratégie personnelle d’investissement en ETF

Pour être totalement transparent avec tu, voici exactement comment je gère mon PEA :

Mon portefeuille actuel

Montant investi : Plusieurs centaines de milliers d’euros

Allocation actuelle :

• 90% iShares MSCI World Swap PEA (IE0002XZSHO1)
• 10% Amundi MSCI Emerging Markets ESG Leaders (FR0013412020)

Stratégie d’investissement :

• Versement hebdomadaire automatique (DCA)
• Répartition 90/10 à chaque versement
• Rééquilibrage 1 fois par an si nécessaire (en janvier)
• Horizon de placement : 15-20 ans minimum
• Plateforme utilisée : Boursobank

Pourquoi cette stratégie fonctionne pour moi

1. Elle est simple : 2 ETF seulement, pas besoin de passer des heures à gérer. Je fais mon DCA hebdomadaire en 2 minutes chrono.

2. Elle est automatisée : Versement hebdomadaire automatique, pas de décision émotionnelle. Je regarde mon portefeuille une fois par semaine quand je fais mon DCA, pas plus.

3. Elle est diversifiée : Exposition monde entier avec le MSCI World (1500 entreprises, 23 pays) + un peu de marchés émergents pour le potentiel de croissance.

4. Elle évite la redondance : Pas de doublon entre mes ETF. Le MSCI World couvre déjà les pays développés, l’Emerging Markets ajoute les pays émergents. Pas de chevauchement.

5. Elle est fiscalement optimale : PEA + ETF capitalisants = 0 impôt jusqu’au retrait. Je profite à fond des intérêts composés.

6. Elle correspond à mon profil : Agressif, horizon long terme (15+ ans), capacité à supporter la volatilité sans paniquer.

Ce que je ne fais PAS

• Je ne regarde pas les cours tous les jours (seulement une fois par semaine)
• Je n’essaie pas de “timer” le marché
• Je ne vends jamais (buy and hold)
• Je ne me laisse pas influencer par les actualités ou les prédictions des “experts”
• Je n’ajoute pas d’ETF supplémentaires juste pour “diversifier plus”
• Je ne panique pas pendant les corrections (j’ai vécu 2020 et 2022 sans sourciller)

Conclusion : Faut-il investir dans les ETF PEA en 2026 ?

Ma réponse est un OUI franc et massif.

Les ETF dans un PEA constituent selon moi le meilleur moyen pour un investisseur particulier français de se constituer un patrimoine boursier sur le long terme. L’association est imbattable :

• Fiscalité ultra-avantageuse après 5 ans (17,2% vs 30%)
• Frais de gestion dérisoires (0,10% à 0,40%)
• Diversification instantanée (des centaines voire milliers d’entreprises)
• Gestion 100% passive (pas besoin d’être un expert)
• Performance historique solide (7-10% par an en moyenne)

Mes recommandations selon ton profil

Tu débutez ? → 100% iShares MSCI World Swap PEA. Point final. Versez 200-500€ par mois et oubliez pendant 10-20 ans.

Tu es intermédiaire ? → 90% MSCI World + 10% Emerging Markets (ma stratégie). Simple et efficace.

Tu es avancé ? → Créez ton propre allocation selon tes convictions, mais ne dépassez pas 3-4 ETF et faites attention à la redondance.

Dans tous les cas :

• Ouvrez ton PEA chez Boursobank (idéal pour débuter)
• Privilégiez les ETF capitalisants
• Investissez régulièrement (tous les mois ou toutes les semaines)
• Gardez le cap pendant les crises
• N’y touchez pas avant 5 ans minimum (idéalement 15-20 ans)
• Simplifiez au maximum : 2-3 ETF suffisent largement

Mon dernier conseil : Ne cherchez pas la perfection. Un portefeuille simple avec 2-3 ETF bien choisis battra 95% des fonds actifs sur le long terme. La clé du succès en bourse n’est pas la complexité, c’est la discipline et la patience.

Prêt à tu lancer ?

Si tu veux commencer à investir en ETF via un PEA, je tu recommande d’ouvrir ton compte chez Boursobank. C’est le courtier que j’utilise personnellement et que je recommande à tous les débutants pour sa simplicité et ses frais compétitifs.

Pour les portefeuilles plus importants (50 000€+), tu peux également regarder du côté d’Interactive Brokers qui propose des frais encore plus bas.

Avant d’investir, pensez à simuler le rendement de ton PEA avec différents taux et horizons de temps pour mieux visualiser la puissance des intérêts composés sur ton portefeuille ETF.

Voilà, tu savez tout sur les meilleurs ETF PEA pour 2026. Si tu as des questions ou si tu veux partager ton propre stratégie, n’hésitez pas à laisser un commentaire !

FAQ — Questions fréquentes sur les ETF PEA

Dans quel ETF investir en 2026 pour son PEA ?

En 2026, mon choix numéro 1 reste l’ETF MSCI World (EWLD) disponible sur PEA. Il te donne accès à 1 600 entreprises mondiales avec des frais de 0,25%/an. Simple, diversifié, performant. Si tu veux plus de rendement potentiel, tu peux compléter avec un ETF Nasdaq 100 (tech US) ou Emerging Markets (marchés émergents).

Quels ETF choisir sur son PEA en 2026 ?

Ma sélection 2026 : EWLD (cœur de portefeuille, 70-80%), PANX Nasdaq 100 (satellite, 10-15%), et éventuellement un ETF small caps Europe pour diversifier. Évite les ETF à effet de levier ou les thématiques trop précises — ils sous-performent sur le long terme dans la grande majorité des cas.

Quel est le meilleur courtier PEA en 2026 ?

Pour un PEA ETF, je recommande Trade Republic (0 frais de courtage sur ETF en plan d’épargne, interface simple) ou Fortuneo (0€ de frais pour les ordres via ETF éligibles). Évite les banques traditionnelles dont les frais de garde et courtage plombent la performance.

Combien mettre sur un ETF PEA par mois ?

Le montant importe peu — l’important est la régularité. Même 50€/mois en DCA sur un MSCI World, c’est une bonne base. À 200€/mois sur 20 ans avec une performance de 8%/an, tu arrives à ~120 000€. Le secret : automatiser le virement pour ne pas avoir à y penser.

L’article Meilleur ETF PEA 2026 : Ma sélection après 10 ans d’investissement est apparu en premier sur Investissement.cash.

Après avoir analysé en profondeur le modèle économique, les risques et les performances réelles, je vous livre mon avis critique sur cette plateforme lancée en 2024. Spoiler : c’est innovant sur le papier, mais attention aux zones d’ombre.

Présentation d’Enky Invest : le crowdfunding mobilier

Enky Invest a été lancée début 2024 par Enky, une société fondée en 2020 par Aissa Laroussi. Le concept est simple en apparence : vous financez l’achat de mobilier professionnel (bureaux, chaises, tables…) qui sera ensuite loué à des entreprises. En échange, vous percevez des intérêts mensuels entre 7% et 9% selon la durée du projet.

Le modèle Furniture as a Service (FaaS)

Enky s’inscrit dans l’économie circulaire avec un modèle de location de mobilier durable. L’idée : plutôt que d’acheter des meubles qui finiront à la déchetterie, les entreprises les louent. Enky s’occupe ensuite de les reconditionner et de les relouer. Sur le papier, c’est écologique et vertueux.

La plateforme a collecté 2,5 millions d’euros auprès de plus de 2000 investisseurs et financé une cinquantaine de projets depuis son lancement. Les chiffres semblent prometteurs pour une si jeune plateforme.

La structure juridique qui pose question

Premier point d’alerte : contrairement à ce qu’on pourrait croire, la société mère Enky n’est pas française mais de droit belge. La structure française “Enky Finance and Assets SA” a été créée seulement en septembre 2024 à Levallois-Perret avec un capital de 37 000€.

Cette complexité juridique franco-belge n’est pas anodine. En cas de problème, les recours pourraient être compliqués. Et comme l’ont souligné certains investisseurs avertis sur les forums, une société belge déficitaire avec un seul salarié qui finance du mobilier via une structure française récente… ça fait beaucoup de red flags.

Comment fonctionne Enky Invest concrètement ?

Le principe est celui du crowdfunding obligataire classique : vous prêtez de l’argent à une société qui acquiert du mobilier, et cette société vous rembourse avec des intérêts.

Les 5 étapes d’un investissement

1. Enky identifie un client qui souhaite équiper ses bureaux (hôtel, coworking, restaurant…)
2. Enky achète le mobilier nécessaire (à des prix négociés, souvent 30-50% en dessous du prix marché)
3. Les investisseurs financent l’achat via la plateforme Enky Invest
4. Le client loue le mobilier sur une durée de 12 à 60 mois
5. Les investisseurs reçoivent des mensualités (capital + intérêts)

Sur le papier, le modèle est cohérent. Le mobilier est tangible (contrairement à un prêt classique), il peut être revendu ou reloué en cas de défaut du client.

Ticket d’entrée et conditions

• Investissement minimum : 500€ (plus élevé que la concurrence)
• Durée moyenne : 12 à 60 mois selon les projets
• Rendements : 7% à 9% annuels
• Versements : mensuels (intérêts + parfois capital selon le type de projet)
• Frais pour l’investisseur : 0€ (Enky se rémunère auprès des entreprises locataires)

Le ticket d’entrée à 500€ est un point négatif pour ceux qui veulent se diversifier avec de petits montants. Des plateformes comme La Première Brique permettent d’investir dès 1€.

Les 3 types de projets proposés

Enky Invest propose trois catégories d’investissement distinctes :

1. Abonnement sans option d’achat

Le client loue le mobilier sur une durée déterminée (généralement 12-36 mois) puis le restitue. C’est le modèle le plus simple et le plus court terme.

Garanties : Mise en gage du mobilier (valeur 130% de l’investissement)

2. Leasing avec option d’achat (LOA)

Le client loue avec l’intention d’acheter le mobilier à terme. Durée plus longue (48-72 mois) car une partie des mensualités constitue la valeur résiduelle.

Garanties : Nantissement des loyers futurs + mise en gage du mobilier

3. Financement de stock

Vous ne financez pas un client spécifique mais le stock d’Enky elle-même. L’entreprise constitue un inventaire de mobilier neuf ou reconditionné pour répondre rapidement à la demande.

Performances et statistiques (2024-2025)

Enky Invest affiche des chiffres plutôt encourageants pour une plateforme aussi jeune :

• 50+ projets financés
• 2,5 millions d’€ collectés
• 2000+ investisseurs
• Taux de défaut : 0% (aucun retard de paiement constaté)
• 200 000€+ remboursés dans les délais

Clients référencés

Parmi les entreprises ayant fait appel à Enky : PayPlug (solution de paiement), BTI Advisory (cabinet de conseil), divers hôtels, restaurants et espaces de coworking.

Les garanties et la protection du capital

Enky met en avant plusieurs niveaux de sécurité pour protéger les investisseurs :

La mise en gage du mobilier

Pour les projets “Abonnement” et “Stock”, le mobilier est donné en garantie avec une valeur de marché 30% supérieure à l’investissement. Théoriquement, si un projet échoue, Enky peut revendre les meubles et vous rembourser.

Mon avis critique : Cette garantie suppose que le mobilier conserve sa valeur et qu’Enky arrive effectivement à le revendre rapidement. Dans un contexte économique tendu, la liquidité du marché du mobilier d’occasion professionnel n’est pas garantie.

Le nantissement des loyers

Pour les projets “Leasing”, les loyers futurs sont nantis au bénéfice des investisseurs avec 20% de marge de sécurité.

Problème : Si l’entreprise locataire fait faillite, les loyers futurs ne valent plus rien. Le nantissement devient une coquille vide.

La garantie Enky à 100%

C’est l’argument massue : Enky assume 100% du risque de défaut client. Si un locataire ne paie plus, Enky s’engage à continuer de vous verser les intérêts pendant 6 mois le temps de trouver un nouveau locataire. Si aucun nouveau client n’est trouvé, votre capital est remboursé intégralement.

Structure tarifaire et frais

Un des rares points vraiment positifs : Enky ne facture AUCUN frais aux investisseurs. Ni à l’inscription, ni pendant la durée du prêt, ni au remboursement.

La plateforme se rémunère uniquement auprès des entreprises clientes qui louent le mobilier. C’est transparent et honnête.

Comparaison avec le crowdfunding immobilier : La plupart des plateformes immobilières ne prennent pas non plus de frais côté investisseurs, donc Enky est dans la norme du secteur.

Les risques réels d’Enky Invest (et ils sont nombreux)

Soyons clairs : malgré le discours marketing rassurant, Enky Invest présente des risques significatifs qu’il faut bien comprendre avant d’investir.

1. Plateforme ultra-jeune sans historique

Lancée en 2024, Enky Invest n’a même pas 2 ans d’existence. Impossible d’évaluer la solidité du modèle sur un cycle économique complet. Le crowdfunding immobilier, pourtant plus mature, affiche des taux de défaut de 3-4%. Qu’en sera-t-il pour le mobilier ?

2. Structure juridique belge opaque

La société mère de droit belge, déficitaire d’après certaines analyses, avec un seul salarié… C’est loin d’être rassurant. En cas de faillite, les recours transfrontaliers seront complexes et coûteux.

3. Illiquidité totale

Une fois investi, votre argent est bloqué jusqu’au terme du projet (12 à 60 mois). Aucune sortie anticipée possible, contrairement à certains supports comme les SCPI ou les fonds euros.

4. Le risque de défaut d’Enky elle-même

C’est le risque majeur que beaucoup sous-estiment. Toutes les garanties (mise en gage, nantissement, engagement de relocation) ne fonctionnent que si Enky est solvable. Si l’entreprise fait faillite, vous vous retrouvez créancier chirographaire avec peu de chances de récupérer grand-chose.

5. Valorisation du mobilier incertaine

En cas de défaut généralisé, le marché du mobilier professionnel d’occasion risque d’être saturé. La revente aux prix annoncés (130% de l’investissement) devient alors très hypothétique.

6. Modèle économique LOA bancaire

Comme l’ont souligné des investisseurs avertis sur les forums : ce modèle de location avec option d’achat ressemble à ce qu’une banque classique refuserait de financer. Si les banques avec tous leurs moyens d’analyse ne veulent pas prêter à ces entreprises, pourquoi le ferions-nous les yeux fermés ?

Liquidité : votre argent est bloqué jusqu’au terme

Un point crucial qu’il faut bien comprendre avant d’investir sur Enky Invest : votre capital est totalement immobilisé jusqu’à la fin du projet. Une fois que vous avez investi vos 500€, 1000€ ou plus, impossible de récupérer votre argent avant l’échéance (12 à 60 mois selon les projets).

Contrairement à certains placements comme les livrets bancaires ou même certaines SCPI qui disposent d’un marché secondaire, Enky Invest ne propose aucune sortie anticipée. Si vous avez besoin de liquidités en urgence, vous ne pourrez pas débloquer vos fonds. C’est un risque important à prendre en compte, surtout sur des durées de 4 à 5 ans.

Mon alternative préférée : les SCPI comme Corum Origin

Enky Invest peut avoir du sens pour diversifier à la marge un portefeuille déjà bien garni, mais certainement pas comme placement principal. Si vous cherchez du rendement entre 6% et 8% avec un risque maîtrisé, les SCPI établies restent une bien meilleure option selon moi.

Bonus parrainage Enky Invest

Enky propose un système de parrainage attractif pour attirer de nouveaux investisseurs. En vous inscrivant via mon lien de parrainage, vous bénéficiez d’un crédit selon le montant de votre premier investissement :

Le parrain reçoit le même montant que le filleul. C’est généreux, mais ça sent aussi la stratégie d’acquisition client agressive. Une plateforme qui dépense autant en marketing doit lever beaucoup de fonds rapidement… ce qui peut aussi être un signal d’alerte.

Conclusion : Mon avis sur Enky Invest

Enky Invest propose un concept original et potentiellement intéressant dans l’univers du crowdfunding. Le modèle d’économie circulaire du mobilier professionnel a du sens, les rendements de 7-9% sont corrects, et l’engagement à assumer le risque de défaut client est séduisant.

MAIS (et c’est un gros mais) : les zones d’ombre sont trop nombreuses pour que je recommande cette plateforme en toute sérénité.

Ce que j’aime chez Enky Invest

• Concept innovant et différent du crowdfunding immobilier classique
• 0€ de frais pour les investisseurs
• Intérêts mensuels et non à terme
• Taux de défaut à 0% pour l’instant (mais peu de recul)
• Actifs tangibles (le mobilier existe physiquement)
• Bonus parrainage généreux (jusqu’à 300€)

Ce qui me fait fuir

• Structure belge déficitaire peu transparente
• Plateforme ultra-jeune (moins de 2 ans) sans historique
• Ticket d’entrée élevé (500€) qui limite la diversification
• Risque Enky : toutes les garanties reposent sur la solvabilité d’Enky
• Modèle LOA que les banques refuseraient probablement
• Illiquidité totale jusqu’au terme du projet

Mon verdict personnel

Si vous êtes débutant en crowdfunding, passez votre chemin. Il existe des plateformes bien plus matures et éprouvées comme Raizers ou Clubfunding.

Si vous êtes investisseur averti et que vous souhaitez diversifier sur une niche émergente, vous pouvez tester avec un montant limité (500-1000€ maximum) en ayant conscience que c’est un pari risqué. Considérez cet argent comme potentiellement perdu.

Personnellement, je n’investirai pas sur Enky Invest tant que :

1. La structure juridique belge n’est pas clarifiée
2. Nous n’avons pas 3-5 ans de recul sur les performances
3. Les bilans financiers d’Enky ne sont pas publics et transparents

Dans le crowdfunding, il vaut mieux manquer une opportunité que perdre du capital. Et avec Enky, le ratio risque/rendement ne me semble pas favorable.

Mon conseil : Si vous voulez vraiment tester le concept, attendez au moins 2-3 ans supplémentaires pour voir si la plateforme tient ses promesses. En attendant, concentrez-vous sur des plateformes de crowdfunding immobilier établies avec un historique solide.

Pays	France (société mère belge )
Année de création	2024
Score Trustpilot	4,8
Régulation	AMF (DIS déposé)
Investissement minimum	500€
Durée moyenne	12 à 60 mois
Taux d’intérêt moyen	7% à 9%
Frais investisseur	0€
Montant financé	2,5 millions €
Taux de défaut	0% (pour l’instant)
Bonus parrainage	100€ à 300€ selon montant
Versements	Mensuels

Alors, Enky Invest vous tente malgré les risques ? Ou préférez-vous rester sur des valeurs plus sûres du crowdfunding ? N’hésitez pas à partager votre avis en commentaire, votre expérience pourrait être précieuse pour d’autres investisseurs !

L’article Avis Enky Invest 2025 : Faut-il investir dans le crowdfunding mobilier ? est apparu en premier sur Investissement.cash.

Mais après plusieurs années d’utilisation et 20 000€ investis, j’ai pris la décision de transférer l’intégralité de mon portefeuille vers Interactive Brokers. Pourquoi ce choix ? Quels sont les avantages et limites de chaque courtier ? Voici mon retour d’expérience complet.

En résumé : Degiro est excellent pour débuter, mais Interactive Brokers devient incontournable quand votre portefeuille grossit. J’ai basculé à 20 000€ et j’économise maintenant 400-600€/an en frais.

Mon parcours : de Degiro à Interactive Brokers

J’ai ouvert mon compte Degiro en 2021 pour démarrer mon investissement en Bourse sur un CTO. À l’époque, Degiro cochait toutes les cases :

• Interface intuitive et moderne
• Frais corrects pour débuter
• Accès à 30 000 actions et 7 000 ETF
• Rapport fiscal clair

Pendant 3 ans, j’ai progressivement construit mon portefeuille en investissant dans des actions américaines et des ETF mondiaux. Tout se passait bien… jusqu’à ce que mon portefeuille atteigne 20 000€.

C’est à ce moment que j’ai réalisé que les frais de change de 0,25% de Degiro commençaient à me coûter cher. Sur 20 000€ d’actions US, je payais 50€ de frais de change à chaque opération. Multiplié par plusieurs transactions par an, ça représente plusieurs centaines d’euros perdus.

J’ai alors découvert Interactive Brokers et ses frais de change à 0,002% (125x moins cher !). La décision a été rapide : j’ai transféré l’intégralité de mon portefeuille Degiro vers Interactive Brokers fin 2024.

Présentation de Degiro : le courtier européen accessible

Fondé en 2009 aux Pays-Bas, Degiro s’est imposé comme l’un des courtiers en ligne les plus populaires en Europe. En 2020, Degiro a fusionné avec flatex pour devenir flatexDEGIRO, une société cotée en Bourse.

Les chiffres clés de Degiro

Ce que propose Degiro

Produits disponibles :

• Actions (30 000)
• ETF (7 000)
• Obligations (500)
• Fonds d’investissement
• Options et produits dérivés
• Cryptomonnaies (depuis 2025)
• PEA
• Assurance vie

Fonctionnalités :

• Compte-Titres Ordinaire (CTO)
• Comptes en devises (USD, GBP)
• Vente à découvert
• Effet de levier (prêt sur marge)
• PEA
• Plan d’investissement automatique (DCA)
• Fractionnement d’actions
• Rémunération des liquidités

Les points forts de Degiro

1. Interface intuitive et moderne

C’est le gros point fort de Degiro : l’interface est claire, épurée et très facile à prendre en main. Contrairement à Interactive Brokers qui peut sembler complexe, Degiro vous permet de passer vos premiers ordres en quelques minutes.

Ce que j’ai apprécié :

• Dashboard clair avec vue d’ensemble du portefeuille
• Recherche d’actions très simple
• Passage d’ordres en 3 clics
• Application mobile fluide

Pour qui ? Parfait pour les débutants qui veulent un courtier simple et efficace.

2. Frais fixes compétitifs

Les frais de Degiro sont plutôt attractifs, surtout grâce à leur structure fixe :

Mon avis : Ces frais sont corrects pour des ordres moyens (1 000-5 000€). Le problème survient avec les frais de change.

3. Rapport fiscal adapté aux Français

Degiro ne fournit pas d’IFU (Imprimé Fiscal Unique), mais leur rapport annuel est très bien construit :

• Plus-values et moins-values détaillées
• Dividendes perçus par pays avec prélèvements à la source
• Frais de change
• Dépôts et retraits

4. Sélection d’ETF à frais réduits

Degiro propose 200 ETF à 1€ de frais au lieu de 3€. Cette sélection inclut :

• ETF MSCI World
• ETF S&P 500
• ETF Nasdaq
• ETF Euro STOXX 50

Mon avis : Excellent pour construire un portefeuille d’ETF passifs à moindre coût.

Les limites de Degiro qui m’ont fait changer

1. Frais de change catastrophiques : 0,25%

C’est LE point noir de Degiro qui m’a poussé à partir.

Exemple concret :

2. Pas de rémunération des liquidités

Contrairement à Interactive Brokers qui rémunère vos liquidités à partir de 10 000$ (environ 3,8% pour l’USD et 1,5% pour l’EUR en 2025), Degiro ne propose aucune rémunération.

Impact : Si vous gardez 5 000€ de cash en attendant d’investir, vous perdez environ 75-190€/an d’intérêts potentiels.

3. Pas de PEA

Degiro ne propose pas de PEA (Plan d’Épargne en Actions), l’enveloppe fiscale la plus avantageuse en France pour investir en Bourse.

Comparaison fiscale :

La différence est énorme ! Interactive Brokers propose désormais un PEA depuis juillet 2024.

4. Moins de choix de produits

Degiro propose 30 000 actions, c’est correct… mais Interactive Brokers en propose 100 000+ sur 150 marchés.

Concrètement : Certaines actions que je voulais acheter n’étaient pas disponibles sur Degiro (ex: American Tower, certaines small caps américaines).

Présentation d’Interactive Brokers : le géant américain

Fondé en 1977 aux États-Unis, Interactive Brokers est le plus grand courtier au monde avec 2,5 millions de clients et 400 milliards $ d’actifs sous gestion.

Les chiffres clés d’Interactive Brokers

Ce que propose Interactive Brokers

Produits disponibles :

• Actions (100 000+)
• ETF (13 000+)
• Obligations (100 000+)
• Fonds d’investissement (20 000+)
• Options et dérivés
• Forex
• Cryptomonnaies (ETP)
• PEA (depuis juillet 2024)

Fonctionnalités :

• Compte-Titres Ordinaire (CTO)
• PEA
• Comptes en 25+ devises
• Rémunération des liquidités
• Fractionnement d’actions
• Plan d’investissement automatique (DCA)
• Prêt d’actions rémunéré
• Vente à découvert
• API pour applications tierces

Le gros avantage d’Interactive Brokers : C’est le courtier le plus complet du marché, avec le PEA en bonus depuis 2024. Vous pouvez tout centraliser : PEA + CTO au même endroit.

Comparatif Degiro vs Interactive Brokers

Voici le comparatif détaillé qui m’a fait basculer vers Interactive Brokers :

Comparaison des frais

Critère	Degiro	Interactive Brokers	Gagnant
Frais de change	0,25%	0,002% (manuel) / 0,03% (auto)	IB (125x moins cher)
Actions US (1 000$)	2€ + 2,50$ change = ~4,50$	1$ + 0,30$ change = ~1,30$	IB (3,5x moins cher)
Actions FR (1 000€)	2€	3€ (Fixed) ou 1,25€ (Tiered)	Degiro
ETF	1-3€	3€ (Fixed) ou 1,25€ (Tiered)	Degiro
Rémunération liquidités	0%	3,8% USD / 1,5% EUR	IB

Comparaison des produits et marchés

Critère	Degiro	Interactive Brokers	Gagnant
Nombre d’actions	30 000	100 000+	IB
Nombre d’ETF	7 000	13 000+	IB
Marchés accessibles	50+	150+	IB
PEA disponible	Non	Oui (depuis 2024)	IB

Comparaison de l’expérience utilisateur

Critère	Degiro	Interactive Brokers	Gagnant
Simplicité interface			Degiro
Rapport fiscal	Adapté FR	Moins adapté FR	Degiro
Application mobile	Fluide	Fonctionnelle mais complexe	Degiro
Courbe d’apprentissage	Rapide	Plus longue	Degiro

Comparaison sécurité et régulation

Critère	Degiro	Interactive Brokers	Gagnant
Historique	Depuis 2009 (16 ans)	Depuis 1977 (48 ans)	IB
Garantie liquidités	100 000€	20 000€	Degiro
Garantie titres	Propriété réelle	Propriété réelle	Égalité
Solidité financière	Cotée en Bourse (flatexDEGIRO)	Cotée en Bourse (NASDAQ)	IB

Sécurité : propriété réelle des actions vs néo-courtiers

Point crucial : Contrairement aux néo-courtiers comme Trade Republic, chez Degiro et Interactive Brokers, vous êtes vraiment propriétaire de vos actions.

Comment ça marche ?

Mon avis : Pour des montants importants (>10 000€), je privilégie largement des courtiers établis comme Degiro ou Interactive Brokers. La sécurité n’a pas de prix.

Pour qui Degiro ? Pour qui Interactive Brokers ?

Choisissez Degiro si :

• Vous débutez en Bourse
• Votre portefeuille est inférieur à 20 000€
• Vous investissez principalement en Europe (actions FR/All/NL)
• Vous voulez une interface simple et intuitive
• Vous cherchez un rapport fiscal adapté aux Français
• Vous faites peu de transactions sur actions US

Choisissez Interactive Brokers si :

• Votre portefeuille est supérieur à 20 000€
• Vous investissez sur les marchés internationaux (USA, Asie…)
• Vous voulez les frais les plus bas du marché (surtout change)
• Vous voulez un PEA en plus de votre CTO
• Vous voulez la rémunération de vos liquidités
• Vous voulez accès à 100 000+ actions sur 150 marchés
• Vous êtes prêt à accepter une interface plus complexe

Ma recommandation personnelle

Stratégie optimale en 2025 :

C’est exactement ce que j’ai fait : Degiro pour mes 3 premières années, puis transfert vers Interactive Brokers quand mon portefeuille a atteint 20 000€. Économies : 400-600€/an.

Mon verdict final et recommandation

Après 3 ans sur Degiro et le passage à Interactive Brokers, voici mon verdict :

Degiro : excellent pour débuter

Mon avis : Degiro est le meilleur courtier pour débuter en Bourse avec un CTO. Interface simple, frais acceptables, rapport fiscal clair. Parfait jusqu’à 20 000€.

Interactive Brokers : le champion toutes catégories

Mon avis : Interactive Brokers devient indispensable dès que votre portefeuille dépasse 20 000€. Les frais de change et la rémunération des liquidités font économiser plusieurs centaines d’euros par an. Le PEA est un énorme bonus.

Ma stratégie actuelle (2025)

Aujourd’hui, j’utilise :

• Interactive Brokers PEA : 70% de mon allocation actions européennes
• Interactive Brokers CTO : 30% pour actions US et internationales
• 0€ chez Degiro : j’ai tout transféré

Économies annuelles estimées vs Degiro : 400-600€/an (frais de change + rémunération liquidités)

Tableau récapitulatif final

Critère	Degiro	Interactive Brokers	Gagnant
Interface			Degiro
Frais de change	0,25%	0,002%	IB
Rémunération liquidités	0%	3,8% USD	IB
PEA	Non	Oui	IB
Nombre d’actions	30 000	100 000+	IB
Rapport fiscal	Adapté FR	Moins adapté	Degiro
Pour débuter			Degiro
Pour gros portefeuilles			IB

Degiro
Type	Courtier européen CTO
Année de création	2009 (16 ans)
Actions disponibles	30 000
Frais de change	0,25%
PEA	Non
Note Trustpilot	4,5/5
Pour qui ?	Débutants et portefeuilles < 20 000€

Interactive Brokers
Type	Courtier international CTO + PEA
Année de création	1977 (48 ans)
Actions disponibles	100 000+
Frais de change	0,002% (manuel) / 0,03% (auto)
PEA	Oui (depuis 2024)
Rémunération liquidités	3,8% USD / 1,5% EUR
Note Trustpilot	3,2/5 (polarisée)
Pour qui ?	Investisseurs confirmés et portefeuilles > 20 000€

Et vous, quel courtier utilisez-vous ? Avez-vous déjà comparé vos frais de change ? Partagez votre expérience en commentaires !

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